第四章资本资产定价模型 单选题 1、证券市场线描述的是() A.证券的预期收益率与其系统风险的关系。 B.市场资产组合是风险性证券的最佳资产组合。 C.证券收益率与资产风险的关系。 D.市场组合与无风险资产组成的完整的资产组合。 2、零贝塔证券的预期收益率是() A.市场收益率B.零收益率C.负收益率D.无风险收益率 3、CAPM模型认为资产组合收益可以由()得到最好的解释 A.经济因素B.特有风险C.系统风险D分散化 4、某证券的期望收益率为0.11,贝塔值为1.5,无风险收益率为0.05,市场期望收益率为0.09 根据资本资产定价模型,这个证券( A.被低估B.被高估 C.定价公平D.无法判断 5、投资了6元于证券X,其贝塔值为1.2;投资4元于证券B,其贝塔值为-0.2。资产组合 的贝塔值为()。 A.1.40B.1.00 C.0.24D.0.64 6、无风险收益率和市场期望收益率分别是0.06和012。根据CAPM模型,贝塔值为12的证券 X的期望收益率为()。 A.0.06 B.0.144 C.0.12 D.0.132 7、根据CAPM,一个充分分散化的资产组合的收益率和哪个因素相关?() A.个别风险 B.贝塔系数 C.收益的标准差 D.收益的方差第四章 资本资产定价模型 一、单选题 1、证券市场线描述的是（ ）。 A. 证券的预期收益率与其系统风险的关系。 B. 市场资产组合是风险性证券的最佳资产组合。 C. 证券收益率与资产风险的关系。 D. 市场组合与无风险资产组成的完整的资产组合。 2、零贝塔证券的预期收益率是（ ）。 A. 市场收益率 B. 零收益率 C. 负收益率 D. 无风险收益率 3、CAPM模型认为资产组合收益可以由（ ）得到最好的解释。 A. 经济因素 B. 特有风险 C.系统风险 D.分散化 4、某证券的期望收益率为0.11，贝塔值为1.5，无风险收益率为0.05，市场期望收益率为0.09； 根据资本资产定价模型，这个证券（ ）。 A. 被低估 B. 被高估 C. 定价公平 D. 无法判断 5、投资了6 元于证券X，其贝塔值为1 . 2；投资4 元于证券B，其贝塔值为-0 . 2 。资产组合 的贝塔值为（ ）。 A. 1.40 B. 1.00 C. 0.24 D. 0.64 6、无风险收益率和市场期望收益率分别是0.06和0.12。根据CAPM模型，贝塔值为1.2的证券 X的期望收益率为（ ）。 A. 0.06 B. 0.144 C. 0.12 D. 0.132 7、根据CAPM，一个充分分散化的资产组合的收益率和哪个因素相关？（ ） A. 个别风险 B. 贝塔系数 C. 收益的标准差 D. 收益的方差