第十三章互换合约 、远期利率协议 是交易双方或为避险,或为投机而约定 的协议。在协议中,双方约定一个利率 水平,根此一方向另一方名义借入约定 金额本金,约定期限,并约定到期时用 哪一种市场利率作为参考利率。在到期 日根据约定利率与当日的参考利率差 决定协议的一方是否要向另一方进行利 率补偿。 清华大学经济管理学院国际贸易与金融系朱宝宪副教授一、远期利率协议 是交易双方或为避险，或为投机而约定 的协议。在协议中，双方约定一个利率 水平，根此一方向另一方名义借入约定 金额本金，约定期限，并约定到期时用 哪一种市场利率作为参考利率。在到期 日根据约定利率与当日的参考利率差， 决定协议的一方是否要向另一方进行利 率补偿。 第十三章 互换合约 清华大学 经济管理学院 国际贸易与金融系 朱宝宪副教授