2、1.某企业现金收支状况比较稳定,预计全年需要现金400000元, 次转换成本为400元,有价证券收益率为20%。运用现金持有量 确定的存货模式计算 (1)最佳现金持有量:(2)确定转换成本、机会成本;(3)最佳现 金管理总成本。 答案:(1)最佳现金持有量=√2*40000400/20%=40000元 (2)转换成本=400000240000×400=4000元 机会成本=40000÷2×20%=4000元 (3)最佳现金管理相关总成本=4000+4000=8000元 2、2已知某公司当前的的资金结构如下 筹资方式 金额(万元) 长期债券(年利率8%) 1000 普通股(4500万股) 4500 留存收益 2000 合计 7500 因生产发展,公司年初准备增加资金2500万元,现有两个筹资 方案可供选择:甲方案为增加发行1000万普通股,每股市价2.5元: 乙方案为按面值发行每年年末付息,票面利率为10%的公司债券25002、1.某企业现金收支状况比较稳定，预计全年需要现金 400 000 元， 一次转换成本为 400 元，有价证券收益率为 20％。运用现金持有量 确定的存货模式计算： (1)最佳现金持有量；（2）确定转换成本、机会成本；（3）最佳现 金管理总成本。 答案：（1）最佳现金持有量＝ 2*400000*400/ 20%＝40000 元 （2）转换成本＝400000÷40000×400＝4000 元 机会成本＝40000÷2×20％＝4000 元 （3）最佳现金管理相关总成本＝4000＋4000＝8000 元 2、2 已知某公司当前的的资金结构如下： 筹资方式 金额（万元） 长期债券（年利率 8%） 1000 普通股（4500 万股） 4500 留存收益 2000 合计 7500 因生产发展，公司年初准备增加资金 2500 万元，现有两个筹资 方案可供选择：甲方案为增加发行 1000 万普通股，每股市价 2.5 元； 乙方案为按面值发行每年年末付息，票面利率为 10%的公司债券 2500