招商证券关于天创时尚发行股份及支付现金购买资产之独立财务顾问报告 声明与承诺 本独立财务顾问接受天创时尚的委托,担任天创时尚本次重大资产重组的独立财务 顾问,并制作本独立财务顾问报告。本独立财务顾问报告是依据《公司法》、《证券法》 《重组办法》、《财务顾问业务指引》等法律、法规的有关规定,按照证券行业公认的业 务标准、道德规范和诚实信用、勤勉尽责精神,遵循客观、公正的原则,在认真审阅相 关资料和充分了解本次交易行为的基础上,发表独立财务顾问意见,旨在就本次交易行 为做出独立、客观和公正的评价,以供天创时尚全体股东及有关各方参考。 本独立财务顾问声明如下 1、本独立财务顾问与本次交易所涉及的交易双方不存在利害关系,就本次交易发 表意见是完全独立的 2、本独立财务顾问报告所依据的文件、材料由相关各方向本独立财务顾问提供。 相关各方已承诺所提供文件和材料的真实性、准确性和完整性,并保证该等信息不存在 虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。本独立财务顾问不承担由此引起的任何风险责任 3、对本独立财务顾问报告至关重要而又无法得到独立证据支持或需要法律、审计 等专业知识来识别的事实,本独立财务顾问依据有关政府部门、律师事务所、会计师事 务所及其他有关单位出具的意见、说明及文件作出判断 4、本独立财务顾问报告是基于相关各方均按相关协议的条款和承诺全面履行其所 有义务的基础而提出的 5、本独立财务顾问报告不构成对天创时尚的任何投资建议,对于投资者根据本独 立财务顾问报告所作出的任何投资决策可能产生的风险,本独立财务顾问不承担任何责 任 6、本独立财务顾问未委托或授权其他任何机构和个人提供未在本核查意见中列载 的信息和对本核查意见做任何解释或说明; 7、本独立财务顾问的职责范围并不包括应由天创时尚董事会负责的对本次交易商 业可行性的评论。本独立财务顾问报告旨在通过对重组报告书所涉内容进行核查和分 析,就本次交易是否合法、合规以及对天创时尚全体股东是否公平、合理发表独立意见 2-1-1-2招商证券关于天创时尚发行股份及支付现金购买资产之独立财务顾问报告 2-1-1-2 声明与承诺 本独立财务顾问接受天创时尚的委托，担任天创时尚本次重大资产重组的独立财务 顾问，并制作本独立财务顾问报告。本独立财务顾问报告是依据《公司法》、《证券法》、 《重组办法》、《财务顾问业务指引》等法律、法规的有关规定，按照证券行业公认的业 务标准、道德规范和诚实信用、勤勉尽责精神，遵循客观、公正的原则，在认真审阅相 关资料和充分了解本次交易行为的基础上，发表独立财务顾问意见，旨在就本次交易行 为做出独立、客观和公正的评价，以供天创时尚全体股东及有关各方参考。 一、本独立财务顾问声明如下： 1、本独立财务顾问与本次交易所涉及的交易双方不存在利害关系，就本次交易发 表意见是完全独立的； 2、本独立财务顾问报告所依据的文件、材料由相关各方向本独立财务顾问提供。 相关各方已承诺所提供文件和材料的真实性、准确性和完整性，并保证该等信息不存在 虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。本独立财务顾问不承担由此引起的任何风险责任； 3、对本独立财务顾问报告至关重要而又无法得到独立证据支持或需要法律、审计 等专业知识来识别的事实，本独立财务顾问依据有关政府部门、律师事务所、会计师事 务所及其他有关单位出具的意见、说明及文件作出判断； 4、本独立财务顾问报告是基于相关各方均按相关协议的条款和承诺全面履行其所 有义务的基础而提出的； 5、本独立财务顾问报告不构成对天创时尚的任何投资建议，对于投资者根据本独 立财务顾问报告所作出的任何投资决策可能产生的风险，本独立财务顾问不承担任何责 任； 6、本独立财务顾问未委托或授权其他任何机构和个人提供未在本核查意见中列载 的信息和对本核查意见做任何解释或说明； 7、本独立财务顾问的职责范围并不包括应由天创时尚董事会负责的对本次交易商 业可行性的评论。本独立财务顾问报告旨在通过对重组报告书所涉内容进行核查和分 析，就本次交易是否合法、合规以及对天创时尚全体股东是否公平、合理发表独立意见；