例10-4通过历史数据统计,已知证券A三年的回报率分别为5%,15%,25%证券B 三年的回报率分别为25%,15%5%求两者的协方差,相关系数。假设证券A投资60%, 证券B投资40%,求投资组合的方差。 千胖1证券A的收益均值rA=(05+0.15+0.25)/5=0.15 证券B的收益均值rB=(0.25+0.15+0.05)/5=0.154 Cov(Xa,XB) 0.05-0.15)(0.25-0.15)+0+(0.25-0.15)00.05-0.15 0.0067 aA=([(0.25-0.152+0+0.05-0.15)2] 0.0816 B=(3[(05-0.15+0+025-015]2 =0.0816 心Co(HA,XB) 0.0067 0.0816×0.0816 解2: 小如=0.62×0.08162+2×0.6×0.4×(-0.0067)+0.42×0.08162 0.000246