目录 引言 )问题的提出和研究意义 (二)论文结构安排 二、文献综述 三、实证检验… (一)样本选择 (二)市值效应和价值效应的因子分组法检验 (三)市值效应和价值效应的 Fama-Macbeth回归检验 5568 (四)Fama- French三因素模型回归 (五)三因素模型滚动窗口回归 四、结论 参考文献 15目 录 一、引言.................................................................................................................1 （一）问题的提出和研究意义......................................................................1 （二）论文结构安排......................................................................................2 二、文献综述.........................................................................................................3 三、实证检验.........................................................................................................5 （一）样本选择..............................................................................................5 （二）市值效应和价值效应的因子分组法检验..........................................5 （三）市值效应和价值效应的 Fama-Macbeth 回归检验 ...........................6 （四）Fama-French 三因素模型回归 ...........................................................8 （五）三因素模型滚动窗口回归................................................................12 四、结论...............................................................................................................14 参考文献...............................................................................................................15