明会计学 第七节会计报表分析
会计学 1 第七节 会计报表分析
明会计学 会计报表分析的意义与方法 (-)会计报表分析的意义 会计报表所提供的历史信息本身不能直接 用于决策,报表使用者要作出正确的经济 决策,必须对会计报表所提供的历史数据 进一步加工,进行分析、比较、评价和解 释 会计报表分析可以揭示报表数字与数字之 间的关系,并指出它们的变动趋势与金额, 从而提高报表信息的决策相关性
会计学 2 一、会计报表分析的意义与方法 • (一)会计报表分析的意义 • 会计报表所提供的历史信息本身不能直接 用于决策，报表使用者要作出正确的经济 决策，必须对会计报表所提供的历史数据 进一步加工，进行分析、比较、评价和解 释。 • 会计报表分析可以揭示报表数字与数字之 间的关系，并指出它们的变动趋势与金额， 从而提高报表信息的决策相关性
明会计学 (二)会计报表分析的方法 1、金额变动与变动百分比法。计算有关报表数据每年的 金额变化,可提供有意义的资料,再同 金额变动的 雀金坏最播的金新算 胄金额的变化,是指比较年度 1)计算金额变动与变动百分比 (2)对金额变动百分比进行评价 (3)变动百分比的局限性。 具体表现在以下三个方面 1)如果基期的金额为负数或零,则变动百分比将无法 计算。 2)有前后各期的增经额回的慎况下由于比较 3如果用做基数的金额太小,则计算的变动百分比可 能会引起误解。 3
会计学 3 （二）会计报表分析的方法 • 1、金额变动与变动百分比法。计算有关报表数据每年的 金额变化，可提供有意义的资料，再同时计算金额变动的 百分比使分析更有意义。所谓金额的变化，是指比较年度 与基准年度某一数据的金额差异。 (1)计算金额变动与变动百分比。 (2)对金额变动百分比进行评价。 (3)变动百分比的局限性。 具体表现在以下三个方面： 1)如果基期的金额为负数或零，则变动百分比将无法 计算。 2)在前后各期的增长绝对额相同的情况下，由于比较 的基数不同，因而计算的各期变动百分比也会不一样。 3)如果用做基数的金额太小，则计算的变动百分比可 能会引起误解
明会计学 会计报表的分析方法 2、趋势比例法。趋势比例是以基期的数据为 100%,分别将以后各期的数据换算为基期的百分 比。其具体计算步骤是: ①1)选择基期(年),并给予基期会计报表中的每 个项目100%的权数。 2)将以后各期会计报表的每一个项目换算为基期 相同项目的百分比。 趋势比例由于基数固定,因而使各个期间的数据 可比,克服了前述变动百分比受基数制约的局限 性
会计学 4 会计报表的分析方法 • 2、趋势比例法。趋势比例是以基期的数据为 100%，分别将以后各期的数据换算为基期的百分 比。其具体计算步骤是： (1)选择基期(年)，并给予基期会计报表中的每一 个项目100%的权数。 (2)将以后各期会计报表的每一个项目换算为基期 相同项目的百分比。 趋势比例由于基数固定，因而使各个期间的数据 可比，克服了前述变动百分比受基数制约的局限 性
明会计学 会计报表的分析方法 ·3、结构比例法。结构比例或结构百分比,是指总 额内每一项目的相对大小。例如,资产负债表上 的每一个项目都可表示为总资产的百分比。计算 结构比例的方法,也可用于利润表上的各项目。 反映利润表上的所有项目占销售收入的比例,这 种利润表称为共同比利润表。 ·4、比率分析法。比率是某一项目与另一项目间关 系的简单数学表示法。比率有许多不同的表示方
会计学 5 会计报表的分析方法 • 3、结构比例法。结构比例或结构百分比，是指总 额内每一项目的相对大小。例如，资产负债表上 的每一个项目都可表示为总资产的百分比。计算 结构比例的方法，也可用于利润表上的各项目。 反映利润表上的所有项目占销售收入的比例，这 种利润表称为共同比利润表。 • 4、比率分析法。比率是某一项目与另一项目间关 系的简单数学表示法。比率有许多不同的表示方 式
明会计学 、偿债能力分析 -)短期偿债能力分析 可以从以下几个方面进行分析: 颦* 被广泛用于表示流动资产与流动负债之 生式为流动率二流动 流动负债。 _般认为全业的流动率等或稍大于2比较合适。在运用流动比率 指 析评价时,必须注意以 点 标厦有个为流比率越高越好坐管理的观点多美化 ·(1)债权人大多 这个指 ,流动比率太高,有可能表明企业资金的 次率不 年在编制会计表提伴行要其他债权A六前可能故 流动 会计第娃季否止注付 表全年的流动状况。因为 ,因此,年底的流动 有可能 年度中其他时间的结果要好。 6
会计学 6 二、偿债能力分析 • (一)短期偿债能力分析 可以从以下几个方面进行分析： • 1、流动比率。流动比率是一个被广泛用于表示流动资产与流动负债之 间关系的比率。其计算公式为：流动比率＝流动资产/流动负债。 一般认为，企业的流动比率等于或稍大于2比较合适。在运用流动比率 指标进行分析评价时，必须注意以下几点： • (1)债权人大多认为流动比率越高越好。但从管理的观点来看，这个指 标应有一个上限，流动比率太高，有可能表明企业资金的运用效率不高。 • (2)企业在编制会计报表提供给银行或其他债权人之前，可能故意美化 流动比率。例如，在会计期末偿还流动负债，推迟购货等。 • (3)会计期末的流动比率不一定能代表全年的流动状况。因为有些公司 的会计年度结算日处于营业活动的淡季，因此，年底的流动比率有可能 比年度中其他时间的结果要好
明会计学 短期偿债能力分析 2、速动比率。速动比率是用速动资产除以流动负 有高度变现性的流动資产 括赞带金、矩期技资收教责 为,企业的速 于或稍大于1比较合适。但 与流动比率类 企业的速动 否 适当,需要结合企业的具体情况来考虑。 3、营运资金。营运资金是流动资产超过流动负债 的数额。在评价企业的短期偿债能力时,不但要 考虑营运资金 额_而亘要分析营运资金的 质量。影响营运资金质量的主要因素有两个 资产转漢为顼崟所需的时间长短
会计学 7 短期偿债能力分析 • 2、速动比率。速动比率是用速动资产除以流动负 债，其中速动资产是具有高度变现性的流动资产， 包括货币资金、短期投资及应收款项等。一般认 为，企业的速动比率等于或稍大于1比较合适。但 与流动比率类似，评价一个企业的速动比率是否 适当，需要结合企业的具体情况来考虑。 • 3、营运资金。营运资金是流动资产超过流动负债 的数额。在评价企业的短期偿债能力时，不但要 考虑营运资金的总金额，而且要分析营运资金的 质量。影响营运资金质量的主要因素有两个：一 是组成营运资金的流动资产性质；二是这些流动 资产转换为现金所需的时间长短
明会计学 短期偿债能力分析 4、存货周转率。存货周转率是指在一定期间 般为1年)内存货周转的次数 數問按仆式计算 成合存费影转幸 存货周转率转次数=销售成本/平均存货额 存货周转天数=365/存货周转次数 5、应收账款周转率。应收账款周转率是用来分析 应收账款余额的合理性与收账效率的指标。其计 算公式是 应收账款周转率(次数)=赊销净额/平均应收账款 应收账款平均周转期间=365/应收账款周转率 8
会计学 8 短期偿债能力分析 • 4、存货周转率。存货周转率是指在一定期间(一 般为1年)内存货周转的次数。商品流通企业的商 品存货和工业企业的产成品存货的周转率(周转次 数)可按下式计算： 存货周转率(周转次数)＝销售成本/平均存货额 存货周转天数=365/存货周转次数 • 5、应收账款周转率。应收账款周转率是用来分析 应收账款余额的合理性与收账效率的指标。其计 算公式是： 应收账款周转率(次数)=赊销净额/平均应收账款 应收账款平均周转期间=365/应收账款周转率
明会计学 (二)长期偿债能力分析 可以从以下几个方面进行分析: ·1、负债比率。负债比率是指负债总额与资产总额的比率。 其计算公式如下: 负债比率=负债总额/资产总额(或负债与所有者权益总额) 从债权人的角度来看,负债比率越低越好。因为负债比率 越低,意味着企业所有者提供的资金越多,企业按期还本 付息就越有保障。 2、利润相当于利息的倍数。其计算公式为 ·利润相当于利息的倍数=(税前利润+利息费用)/息费 用 ·利润相当于利息的倍数这个指标,只是从一个侧面来分析 企业支付利息费用的程度 9
会计学 9 （二）长期偿债能力分析 可以从以下几个方面进行分析： • 1、负债比率。负债比率是指负债总额与资产总额的比率。 其计算公式如下： 负债比率＝负债总额/资产总额(或负债与所有者权益总额) 从债权人的角度来看，负债比率越低越好。因为负债比率 越低，意味着企业所有者提供的资金越多，企业按期还本 付息就越有保障。 • 2、利润相当于利息的倍数。其计算公式为： • 利润相当于利息的倍数＝（税前利润+利息费用）/利息费 用 • 利润相当于利息的倍数这个指标，只是从一个侧面来分析 企业支付利息费用的程度
明会计学 获利能力分析 )利润变动及其原因分析 (二)资产报酬率 ·资产报酬率指标用来评价企业管理者运用各种来源的资金 赚取报酬的能力。全部资产报酬率可按下式计算: 全部资产报酬率=净利润+利息费用平均资产总额 ·企业的资产总额按其来源可以分为两部分,一部分由债权 人提供,一部分由所有者提供。利息费用系债权人所提供 资产的报酬;净利润是企业所有者所提供资产的报酬。因 此,在计算全部资产报酬率时,应在净利润的基础上加上 利息费用,以便正确评价企业资产的运用效率。 10
会计学 10 三、获利能力分析 (一)利润变动及其原因分析 (二)资产报酬率 • 资产报酬率指标用来评价企业管理者运用各种来源的资金 赚取报酬的能力。全部资产报酬率可按下式计算： • 全部资产报酬率＝净利润+利息费用平均资产总额 • 企业的资产总额按其来源可以分为两部分，一部分由债权 人提供，一部分由所有者提供。利息费用系债权人所提供 资产的报酬；净利润是企业所有者所提供资产的报酬。因 此，在计算全部资产报酬率时，应在净利润的基础上加上 利息费用，以便正确评价企业资产的运用效率