国际金融
—国际金融— 1 国 际 金 融
目录 第一章外汇与汇率 第二章外汇交易 第三章外汇风险管理 第四章国际收支 第五章国际储备与外债 第六章国际融资方式 第七章国际信贷 第八章国际金融市场 第九章国际金融电子化 国际金融 2
—国际金融 — 2 目 录 第一章 外汇与汇率 第二章 外汇交易 第三章 外汇风险管理 第四章 国际收支 第五章 国际储备与外债 第六章 国际融资方式 第七章 国际信贷 第八章 国际金融市场 第九章 国际金融电子化
第一章外汇与汇率 §1外汇与汇率 外汇 (一)外汇的概念 1外汇的概念 广义:泛指一切以外国货币表示的国外资产。主要形式有外国 货币,用外国货币表示的债权的要求权,一切其它支付手段如 黄金、外国银行有款、有价证券、商业票据等。 国际金融
—国际金融— 3 第一章 外汇与汇率 §１ 外汇与汇率 一、外汇 （一）外汇的概念 １.外汇的概念 广义：泛指一切以外国货币表示的国外资产。主要形式有外国 货币，用外国货币表示的债权的要求权，一切其它支付手段如 黄金、外国银行存款、有价证券、商业票据等
狭义:是以外币表示的国际结算的支付手段。仅指本国在外 国通兑银行的活期存款。包括以外币表示的银行汇票、支票、 银行存款等。 一种货币成为外汇的前提条件:自由兑换性 普遍接受性 国际金融
—国际金融— 4 狭义：是以外币表示的国际结算的支付手段。仅指本国在外 国通兑银行的活期存款。包括以外币表示的银行汇票、支票、 银行存款等。 一种货币成为外汇的前提条件：自由兑换性 普遍接受性
2.外汇在国际经济关系中的作用 1)作为国际流通手段和购买手段,外汇大大方便了国际间的 商品流通,促进了国际贸易的发展。 2)作为国际支付手段,可以调剂资金余缺,加速国际资本的 流动,扩大国际经济合作。 3)作为衡量一国经济实力的重要标志,表明该国的国际购买 力和对外清偿能力 4)持有一定的外汇收入可用来调节国际收支、稳定汇率,加 强本国的国际经济地位。 国际金融 5
—国际金融— 5 2. 外汇在国际经济关系中的作用 １）作为国际流通手段和购买手段，外汇大大方便了国际间的 商品流通，促进了国际贸易的发展。 ２）作为国际支付手段，可以调剂资金余缺，加速国际资本的 流动，扩大国际经济合作。 ３）作为衡量一国经济实力的重要标志，表明该国的国际购买 力和对外清偿能力。 ４）持有一定的外汇收入可用来调节国际收支、稳定汇率，加 强本国的国际经济地位
(二)外汇种类 1根据能否自由兑换来分 ·自由外汇 无需经过货币发行国的外汇管理当局批准即可自由兑换成 其他国家的货币或向第三者办理支付的外汇。 记账外汇 不经有关国家管理当局批准不能自由兑换成其他货币,也 不能向第三者进行支付的外汇。 国际金融 6
—国际金融— 6 （二）外汇种类 １.根据能否自由兑换来分 • 自由外汇 无需经过货币发行国的外汇管理当局批准即可自由兑换成 其他国家的货币或向第三者办理支付的外汇。 • 记账外汇 不经有关国家管理当局批准不能自由兑换成其他货币，也 不能向第三者进行支付的外汇
2.根据外汇的来源划分 ·贸易外汇 通过商品出口取得的外汇 非贸易外汇 通过对外提供劳务、汇回投资收益和侨汇等途径取得 的外汇。 国际金融
—国际金融— 7 2. 根据外汇的来源划分 • 贸易外汇 通过商品出口取得的外汇 • 非贸易外汇 通过对外提供劳务、汇回投资收益和侨汇等途径取得 的外汇
、汇率 (一)汇率的标价方法 1、直接标价法 将一定单位(1个单位或100个单位)的外币折算为若干单 位的本币。在直接标价法下,汇率数值上升时,外币升值,本 币贬值。 2、间接标价法 将一定单位(1个单位或100个单位)的本币折算为若干单 位的外币。在间接标价法下,汇率数值上升时,外币贬值,本 币升值。 国际金融 8
—国际金融— 8 二、汇率 （一）汇率的标价方法 1、直接标价法 将一定单位（1个单位或100个单位）的外币折算为若干单 位的本币。在直接标价法下，汇率数值上升时，外币升值，本 币贬值。 2、间接标价法 将一定单位（1个单位或100个单位）的本币折算为若干单 位的外币。在间接标价法下，汇率数值上升时，外币贬值，本 币升值
(二)汇率的种类 1.根据制定汇率的方法不同 基本汇率和套算汇率 2根据外汇管制的松紧不同 官方汇率和市场汇率 3根据外汇交易交割日的不同 即期汇率和远期汇率 国际金融
—国际金融— 9 （二）汇率的种类 1. 根据制定汇率的方法不同 基本汇率和套算汇率 2.根据外汇管制的松紧不同 官方汇率和市场汇率 3.根据外汇交易交割日的不同 即期汇率和远期汇率
4.根据银行买卖外汇的角度不同 买入汇率、卖出汇率、中间价 5根很据交易对泉不同 现钞汇率和现汇汇率 钞买价、钞卖价、汇买价、汇卖价、中间价 6.根据是否考虑物价因素 名义汇率、实际汇率和有效汇率 国际金融 10
—国际金融— 10 4. 根据银行买卖外汇的角度不同 买入汇率、卖出汇率、中间价 5.根据交易对象不同 现钞汇率和现汇汇率 钞买价、钞卖价、汇买价、汇卖价、中间价 6. 根据是否考虑物价因素 名义汇率、实际汇率和有效汇率