企业股权投资所得的税务处理 投资方适用的税率高于被投资方适用的税率， 除国家规定的定期减免税优惠外，投资方取得 的投资所得应补缴所得税。P279 ·投资方应补企业所得税 =投资方取得的投资所得÷(1一被投资方实 适用税率)X(投资方适用税率一被投资方 适用税率)
企业股权投资所得的税务处理 ◼ 投资方适用的税率高于被投资方适用的税率， 除国家规定的定期减免税优惠外，投资方取得 的投资所得应补缴所得税。P279 ◼ 投资方应补企业所得税 ＝投资方取得的投资所得÷（1－被投资方实 际适用税率）×（投资方适用税率－被投资方 适用税率）
■ 投资所得包括从被投资方分配来的全部货币性资产 和非货币性资产（包括被投资方为投资方支付的与 本身经营无关的任何费用)。 被投资方向投资方分配非货币性资产，视为以公允 价值转让非货币性资产与分配利润两项业务，并计 算财产转让所得或损失
◼ 投资所得包括从被投资方分配来的全部货币性资产 和非货币性资产（包括被投资方为投资方支付的与 本身经营无关的任何费用）。 ◼ 被投资方向投资方分配非货币性资产，视为以公允 价值转让非货币性资产与分配利润两项业务，并计 算财产转让所得或损失
被投资方会计帐面实际作利润分配处理 (包括以盈余公积和未分配利润转增资本) 时，投资方应确认投资所得。 投资方取得的非货币性资产按公允价值确 认投资所得：取得的股票，按票面价值确认 投资所得。 D
◼ 被投资方会计帐面实际作利润分配处理 （包括以盈余公积和未分配利润转增资本） 时，投资方应确认投资所得。 ◼ 投资方取得的非货币性资产按公允价值确 认投资所得；取得的股票，按票面价值确认 投资所得
企业股权投资转让所得和损失的税务处理P280 企业股权转让所得应并入应纳税所得额计税。 (股息性质所得与股权转让所得) 被投资方发生亏损，投资方不能调减其投资成 本或确认损失。 企业因收回、转让或清算处置股权投资而发生 的股权投资损失，可在税前扣除。每年扣除的股 权投资损失不得超过当年股权投资所得或投资转 让所得，超过部分可结转以后年度扣除
◼ 企业股权转让所得应并入应纳税所得额计税。 (股息性质所得与股权转让所得) ◼ 被投资方发生亏损，投资方不能调减其投资成 本或确认损失。 ◼ 企业因收回、转让或清算处置股权投资而发生 的股权投资损失，可在税前扣除。每年扣除的股 权投资损失不得超过当年股权投资所得或投资转 让所得，超过部分可结转以后年度扣除。 企业股权投资转让所得和损失的税务处理 P280
以部分非货币性资产投资的税务处理P281 投资时应视为按公允价值销鲁非货币性资产和 投资两项业务，并确认资产转让所得或损失。 资产转让所得数额较大，当年缴税有困难的， 经批准，可在以后不超过5个年度内平均分摊转 到各年度应纳税所得额中。 被投资方接受上述非货币性资产，可以按评估 确认后的价值确认有关资产的成本
◼ 投资时应视为按公允价值销售非货币性资产和 投资两项业务，并确认资产转让所得或损失。 ◼ 资产转让所得数额较大，当年缴税有困难的， 经批准，可在以后不超过5个年度内平均分摊转 到各年度应纳税所得额中。 ◼ 被投资方接受上述非货币性资产，可以按评估 确认后的价值确认有关资产的成本。 以部分非货币性资产投资的税务处理 P281
A企业以现金100万元和一项固定资产对B企业 进行投资，该固定资产在A企业的帐面净值（投 资前最近日期)为200万元，经评估确认为400 万元，换取B企业有表决权的普通股500万股。 A企业取得的固定资产资产转让所得为200万元 (500-100-200); B企业接受投资取得的固定资产，可以按400万元 计提折日
◼ A企业以现金100万元和一项固定资产对B企业 进行投资，该固定资产在A企业的帐面净值（投 资前最近日期）为200万元，经评估确认为400 万元，换取B企业有表决权的普通股500万股。 A企业取得的固定资产资产转让所得为200万元 (500-100-200) ； B企业接受投资取得的固定资产，可以按400万元 计提折旧
整体资产转让的税务处理P281 原贝则上整体资产转上时应视为按公允价值销鲁非 货币性资产和投资两项业务，并确认资产转让所 得或损失。 如果接受企业支付的除股权以外的非股权支付额， 不高于所支付股权票面价值的20%， 转让企业 可不作转让所得或损失处理。 转让企业取得接受企业的股权的成本，应以其原 持有的资产帐面净值为基础确定。 接受企业接受转让企业的资产的成本， 应以转让 企业原帐面净值为基础结转确定
◼ 原则上整体资产转让时应视为按公允价值销售非 货币性资产和投资两项业务，并确认资产转让所 得或损失。 ◼ 如果接受企业支付的除股权以外的非股权支付额， 不高于所支付股权票面价值的20％，转让企业 可不作转让所得或损失处理。 ◼ 转让企业取得接受企业的股权的成本，应以其原 持有的资产帐面净值为基础确定。 ◼ 接受企业接受转让企业的资产的成本，应以转让 企业原帐面净值为基础结转确定。 整体资产转让的税务处理 P281
整体资产置换的税务处理P282 原则上整体资产置换时应视为按公允价值销鲁全都 资产和按公允价值购买另一方全部资产两项业务， 并确认资产转让所得或损失。 如果交易中，作为资产置换交易补价的货币性资产 不高于总资产公允价值的25%，双方均不作转让所 得或损失处理。 双方换入资产的成本应以换出资产原帐面净值为基 础确定
整体资产置换的税务处理 P282 ◼ 原则上整体资产置换时应视为按公允价值销售全部 资产和按公允价值购买另一方全部资产两项业务， 并确认资产转让所得或损失。 ◼ 如果交易中，作为资产置换交易补价的货币性资产 不高于总资产公允价值的25％，双方均不作转让所 得或损失处理。 ◼ 双方换入资产的成本应以换出资产原帐面净值为基 础确定
股权投资分类 投资确认 收益确认 相关优惠 货币投资 直接确认 按公允价值 除股票按发行价 非货币投资 销售与投资 同上 按评估价值 股权转让 按股权转让所得 转让持股95%以 不按股息所得 上的企业，按股息 整体资产转 销售与投资 同货币投资 货币支付不高于 让 按成本净值 股权价值20%，免 征股权转让所得 整体资产置 销售与购买 销售与购买的差额 差额不高于转入 换 按成本净值 资产公允价值 25%,免所得税
股权投资分类 投资确认 收益确认 相关优惠 货币投资 直接确认 按公允价值 除股票按发行价 非货币投资 销售与投资 按评估价值 同上 股权转让 按股权转让所得 不按股息所得 转让持股95%以 上的企业,按股息 整体资产转 让 销售与投资 按成本净值 同货币投资 货币支付不高于 股权价值20%,免 征股权转让所得 整体资产置 换 销售与购买 销售与购买的差额 按成本净值 差额不高于转入 资产公允价值 25%,免所得税
企业合并的税务处理P283 被合并企业视为按公允价值转让、处置全部资产， 并确认资产转让所得或损失。被合并企业以前年 度亏损不得结转到合并企业弥补。 如果被合并企业的资产与负债基本相等，即净资 产为零，合并企业以承担合并企业全部偾务方式 实现吸收合并，不计算资产转让所得。 关联企业间通过交换普通股实现企业合并，必须 符合独立企业间的公平交易原则
企业合并的税务处理 P283 ◼ 被合并企业视为按公允价值转让、处置全部资产， 并确认资产转让所得或损失。被合并企业以前年 度亏损不得结转到合并企业弥补。 ◼ 如果被合并企业的资产与负债基本相等，即净资 产为零，合并企业以承担合并企业全部债务方式 实现吸收合并，不计算资产转让所得。 ◼ 关联企业间通过交换普通股实现企业合并，必须 符合独立企业间的公平交易原则