《IP0案例与实务》课程教学大纲 一、课程基本信息 课程代码：17017402 课程名称：IPO案例与实务 英文名称：IPO Case and Practice 课程类别：学科选修课 学 时：32 学分：2.0 适用对象：工商管理（创业管理方向）专业学生 考核方式：考查 先修课程：创业基础、投资学、金融学 二、课程简介 首次公开募股(Initial Public Offering),简称IPO,是指一家企业（发行人）第一 次将它的股份向公众出售。一旦首次公开上市完成后，就可以申请到证券交易所或报 价系统挂牌交易。企业上市可成就造言梦想，然而也是一个漫长而严谨的过程，是一 把双刃剑，把握得好是机遇，把握不好则可能带来危机。 本课程通过向学生讲授PO的理论、实务以及相关案例分析，使学生了解PO的 基础知识，掌握PO的前期准备、中介选择、运作流程、资本运作及制度设计、上市 审批、编制与解读财务报表、发行与承销证券等相关理论，熟悉实务操作案例，培养 学生掌握PO融资相关实务方法，提高公司上市分析、决策与管理能力，为学生进入 相关金融机构及开展企业管理工作打好理论基础。 三、课程性质与教学目的 《IPO案例与实务》是学科选修课程，课程以新时代特征和习近平中国特色社会 主义思想铸魂育人，以学生能力养成为主线，以基础知识、案例分析、分享讨论为基 本模块构建本课程教学体系：IPO基本知识、IPO运作流程和实务案例。 本课程通过对IPO基本知识和运作流程的系统讲解和讨论，使学生对企业为何上 市，怎么准备上市，如何通过上市审批，如何解读财务报表等上市全流程有较有全面
1 《IPO 案例与实务》课程教学大纲 一、课程基本信息 课程代码：17017402 课程名称：IPO 案例与实务 英文名称：IPO Case and Practice 课程类别：学科选修课 学 时：32 学 分：2.0 适用对象: 工商管理（创业管理方向）专业学生 考核方式：考查 先修课程：创业基础、投资学、金融学 二、课程简介 首次公开募股（Initial Public Offering），简称 IPO，是指一家企业（发行人）第一 次将它的股份向公众出售。一旦首次公开上市完成后，就可以申请到证券交易所或报 价系统挂牌交易。企业上市可成就造富梦想，然而也是一个漫长而严谨的过程，是一 把双刃剑，把握得好是机遇，把握不好则可能带来危机。 本课程通过向学生讲授 IPO 的理论、实务以及相关案例分析，使学生了解 IPO 的 基础知识，掌握 IPO 的前期准备、中介选择、运作流程、资本运作及制度设计、上市 审批、编制与解读财务报表、发行与承销证券等相关理论，熟悉实务操作案例，培养 学生掌握 IPO 融资相关实务方法，提高公司上市分析、决策与管理能力，为学生进入 相关金融机构及开展企业管理工作打好理论基础。 三、课程性质与教学目的 《IPO 案例与实务》是学科选修课程，课程以新时代特征和习近平中国特色社会 主义思想铸魂育人，以学生能力养成为主线，以基础知识、案例分析、分享讨论为基 本模块构建本课程教学体系：IPO 基本知识、IPO 运作流程和实务案例。 本课程通过对 IPO 基本知识和运作流程的系统讲解和讨论，使学生对企业为何上 市，怎么准备上市，如何通过上市审批，如何解读财务报表等上市全流程有较有全面
的了解。同时，把握粤港澳大湾区区域特点，结合广东经济文化社会制度特点穿插入 课程教学，重视将相关案例有效融入PO实务流程讲解，充分调动学生分析讨论、实 现师生互动。本课程致力于使学生熟悉PO理论与实务，提升金融财务知识，淬炼敢 为人先的创新创业精神，成为适应和引领粤港澳大湾区建设与发展的一流人才。 四、教学内容及要求 第一模块IP0导论 (一)目的与要求 介绍IPO的基本概念，让学生了解IPO相关制度沿革和基本要求，理解企业 IPO的收益与风险代价，合理评估企业是否适合上市，做好上市前的准备和统筹工作。 (一)教学内容 1.IPO的基本概念 2.了解IP0相关制度沿革 3.企业IPO的收益与风险代价（穿插案例） 4.TO前整体丁作统笔 (三)思考与实践 1、思考哪些企业适合上市 2、粤港澳大湾区企业上市面临的时代机透（融入思政，介绍粤港澳大湾 区经济人文特点和国家支持政策，教育学生把握发展机会，努力学习 储备知识争取成为湾区一流人才) 3、完成学习小组分组 (四)教学方法与手段 课堂讲授、多媒体教学、团队合作、分组讨论、头脑风暴等。 第二模块上市之路该如何走 (一)目的与要求 向学生介绍上市需要哪些条件，企业上市之路该如何走，才能插上资本的翅 膀成功融得更多资金。重点关注四个关键环节：IPO应该选择什么时机、地点、方式 和价格进行，以达到企业利益最大化。 (二)数学内容 1.上市需要哪些条件 2.什么时机上市 3.什么地点上市 4.什么方式上市
2 的了解。同时，把握粤港澳大湾区区域特点，结合广东经济文化社会制度特点穿插入 课程教学，重视将相关案例有效融入 IPO 实务流程讲解，充分调动学生分析讨论、实 现师生互动。本课程致力于使学生熟悉 IPO 理论与实务，提升金融财务知识，淬炼敢 为人先的创新创业精神，成为适应和引领粤港澳大湾区建设与发展的一流人才。 四、教学内容及要求 第一模块 IPO 导论 （一）目的与要求 介绍 IPO 的基本概念，让学生了解 IPO 相关制度沿革和基本要求，理解企业 IPO 的收益与风险代价，合理评估企业是否适合上市，做好上市前的准备和统筹工作。 （二）教学内容 1． IPO 的基本概念 2． 了解 IPO 相关制度沿革 3． 企业 IPO 的收益与风险代价（穿插案例） 4． IPO 前整体工作统筹 （三）思考与实践 1、 思考哪些企业适合上市 2、 粤港澳大湾区企业上市面临的时代机遇（融入思政，介绍粤港澳大湾 区经济人文特点和国家支持政策，教育学生把握发展机会，努力学习 储备知识争取成为湾区一流人才） 3、完成学习小组分组 （四）教学方法与手段 课堂讲授、多媒体教学、团队合作、分组讨论、头脑风暴等。 第二模块 上市之路该如何走 （一）目的与要求 向学生介绍上市需要哪些条件，企业上市之路该如何走，才能插上资本的翅 膀成功融得更多资金。重点关注四个关键环节：IPO 应该选择什么时机、地点、方式 和价格进行，以达到企业利益最大化。 （二）教学内容 1． 上市需要哪些条件 2． 什么时机上市 3． 什么地点上市 4． 什么方式上市
5.什么价格上市 (三)思考与实践 案例分析企业IPO上市时机、地点、方式和价格 (四)教学方法与手段 课堂讲授、多媒体教学、团队合作、分组讨论、头脑风暴等。 第三模块如何选择合适的中介机构 (一)目的与要求 介绍上市团队中各中介机构的职能，中介机构与上市企业的关联，让学生理 解如何根据公司情况合理选择相关中介机构。 (二)教学内容 1.保荐人的选择 2。会计师事务所的选择 3,律师事务所的选择 4.资产评估机构的选择 5.如何找到满意的中介 (三)思考与实践 案例分析企业IPO中介机构选择 (四)教学方法与手段 课堂讲授、多媒体教学、团队合作、分组讨论、头脑风暴等。 第四模块如何进行资本运作及制度设计 (一)目的与要求 让学生了解资本运作和制度设计，理解这是企业实现I0“龙门一跃”的必 经之路。 方面这使企业满足相关板块上市要求，另一方面有助于企业IO时获得好 的价格，增加融资额，对企业后续经营管理也有着重大影响。 (二)教学内容 1.股份制改组 2.资产重组 3.制度设计 (三)思考与实践 案例分析企业P0前资本运作及制度设计（融入思政，企业如何通过有效 的股权及制度设计来激励人才，提升企业竞争力，为国家经济发展贡献力量) (四)教学方法与手段 课堂讲授、多媒体教学、团队合作、分组讨论、头脑风暴等。 3
3 5． 什么价格上市 （三）思考与实践 案例分析企业 IPO 上市时机、地点、方式和价格 （四）教学方法与手段 课堂讲授、多媒体教学、团队合作、分组讨论、头脑风暴等。 第三模块 如何选择合适的中介机构 （一）目的与要求 介绍上市团队中各中介机构的职能，中介机构与上市企业的关联，让学生理 解如何根据公司情况合理选择相关中介机构。 （二）教学内容 1． 保荐人的选择 2． 会计师事务所的选择 3． 律师事务所的选择 4． 资产评估机构的选择 5． 如何找到满意的中介 （三）思考与实践 案例分析企业 IPO 中介机构选择 （四）教学方法与手段 课堂讲授、多媒体教学、团队合作、分组讨论、头脑风暴等。 第四模块 如何进行资本运作及制度设计 （一）目的与要求 让学生了解资本运作和制度设计，理解这是企业实现 IPO “龙门一跃”的必 经之路。一方面这使企业满足相关板块上市要求，另一方面有助于企业 IPO 时获得好 的价格，增加融资额，对企业后续经营管理也有着重大影响。 （二）教学内容 1． 股份制改组 2． 资产重组 3． 制度设计 （三）思考与实践 案例分析企业 IPO 前资本运作及制度设计(融入思政，企业如何通过有效 的股权及制度设计来激励人才，提升企业竞争力，为国家经济发展贡献力量) （四）教学方法与手段 课堂讲授、多媒体教学、团队合作、分组讨论、头脑风暴等
第五模块如何编制与解读年报 (一)目的与要求 向学生介绍上市年报披露规则与基本内容，了解财务报表和审计报告的编制 与解读。 (二)教学内容 1.年报的披露规则与基本内容 2.财务报表 3.审计报表 (三)思考与实践 年报相关案例分析 (四)教学方法与手段 课堂讲授、多媒体教学、团队合作、分组讨论、头脑风暴等。 第六模块如何通过上市审批 (一)目的与要求 向学生介绍企业上市常见被否原因，让学生了解上市申报所需材料及技巧。 (二)教学内容 1.IPO被否的主要原因 2.申报材料技巧 (三)思考与实践 1.蚂蚁上市被叫停的原因。（融入思政，企业在发展强大自已的同时，不应 忘记企业责任，任何企业都有义务维护好国家金融安全和金融市场的健康稳定) (四)教学方法与手段 课堂讲授、多媒体教学、团队合作、分组讨论、头脑风暴等。 第七模块如何发行与承销证券 (一)目的与要求 向学生介绍IPO询价与定价，证券的发行与承销相关知识与案例。 (二)教学内容 1.询价与定价 2.证券的发行 3.证券的承销 (三)思考与实践 相关案例分析
4 第五模块 如何编制与解读年报 （一）目的与要求 向学生介绍上市年报披露规则与基本内容，了解财务报表和审计报告的编制 与解读。 （二）教学内容 1． 年报的披露规则与基本内容 2． 财务报表 3． 审计报表 （三）思考与实践 年报相关案例分析 （四）教学方法与手段 课堂讲授、多媒体教学、团队合作、分组讨论、头脑风暴等。 第六模块 如何通过上市审批 （一）目的与要求 向学生介绍企业上市常见被否原因，让学生了解上市申报所需材料及技巧。 （二）教学内容 1． IPO 被否的主要原因 2． 申报材料技巧 （三）思考与实践 1．蚂蚁上市被叫停的原因。（融入思政，企业在发展强大自己的同时，不应 忘记企业责任，任何企业都有义务维护好国家金融安全和金融市场的健康稳定） （四）教学方法与手段 课堂讲授、多媒体教学、团队合作、分组讨论、头脑风暴等。 第七模块 如何发行与承销证券 （一）目的与要求 向学生介绍 IPO 询价与定价，证券的发行与承销相关知识与案例。 （二）教学内容 1． 询价与定价 2． 证券的发行 3． 证券的承销 （三）思考与实践 相关案例分析
(四)教学方法与手段 课堂讲授、多媒体教学、团队合作、分组讨论、头脑风暴等。 第八模块典型案例分析 (一)目的与要求 结合所学IP0课程知识，让学生分析讨论典型IPO案例，老师进行点评，加 强对IPO实务的理解与认知。 (二)教学内容 典型案例的分析与讨论（融入思政，重点关注广东省内IP0成功或失败的案 例，鼓励学生吸取经验教训，从善如流，敢闯敢当，勇立时代潮头，为海港澳湾区发 展贡献力量) (三)思考与实践 思考总结过往企业IPO成功经验与失败教训，加深对企业IPO融资的收益 风险认知。 (四)教学方法与手段 课堂讲授、多媒体教学、团队合作、分组讨论、头脑风暴等。 五、各教学环节学时分配 学环节 讲 习 教学时数 论 实验 其他教 学环节 课 课程内容 第一模块IPO导论 2 2 第二模块上市之路 2 2 该如何走 第三模块如何选择 合适的中介机构 2 2 第四模块如何进行 4 资本运作及制度设计 第五模块如何 编制与解读年报
5 （四）教学方法与手段 课堂讲授、多媒体教学、团队合作、分组讨论、头脑风暴等。 第八模块 典型案例分析 （一）目的与要求 结合所学 IPO 课程知识，让学生分析讨论典型 IPO 案例，老师进行点评，加 强对 IPO 实务的理解与认知。 （二）教学内容 典型案例的分析与讨论（融入思政，重点关注广东省内 IPO 成功或失败的案 例，鼓励学生吸取经验教训，从善如流，敢闯敢当，勇立时代潮头，为粤港澳湾区发 展贡献力量） （三）思考与实践 思考总结过往企业 IPO 成功经验与失败教训，加深对企业 IPO 融资的收益 风险认知。 （四）教学方法与手段 课堂讲授、多媒体教学、团队合作、分组讨论、头脑风暴等。 五、各教学环节学时分配 教学环节 教学时数 课程内容 讲 课 习 题 课 讨 论 课 实验 其他教 学环节 小 计 第一模块 IPO 导论 2 2 第二模块 上市之路 该如何走 2 2 4 第三模块 如何选择 合适的中介机构 2 2 4 第四模块 如何进行 资本运作及制度设计 4 2 2 8 第五模块 如何 编制与解读年报 2 2 4
第六模块如何 通过上市审批 第七模块如何 发行与承销证券 2 第八模块典型案例分析 4 合计 “各教学环节学时分配”中，“其它教学环节”主要指习题课、课堂讨论、课程设计、看录相 现场参观等教学环节。 六、推荐教材和教学参考资源 推荐教材：《企业融资：从天使投资到IPO》廖连中编著 辅助牧材：《企业上市解决之道：案例提炼与审核关注》投行小兵著 《总经理上市一本通》胡志颖著 参考书目： 1.《一本书看透IPO:A股IPO全流程深度剖析》沈春晖著 2。《IPO财务透视：方法、重点和案例》叶金福著 3.《IPO企业上市实战攻略：法律合规问题尝试剖析》白小飞著 4.《IPO企业上市实战攻略：业务盈利问题尝试剖析》白小飞著 5.《十大行业IPO:审核要点与解决思路》投行小兵著 6.《公司IPO操作实务指引》殷磊刚，邱丽编著 7.《饶胖说IPO:规范运作和公司治理》饶钢著 8.《从创业筹资到IPO:企业融资全流程实战解析》美安德鲁，谢尔曼著 9.《公司IPO整体解决方案》顾鸣杰著 10.《IP0产业洞察》并购优塾著 11.《IP0监管雷区》并购优塾著 12.《创业融资：从天使到IP0上市》王旭良著 6
6 第六模块 如何 通过上市审批 2 2 4 第七模块 如何 发行与承销证券 2 2 第八模块 典型案例分析 4 4 合计 32 “各教学环节学时分配”中，“其它教学环节”主要指习题课、课堂讨论、课程设计、看录相、 现场参观等教学环节。 六、推荐教材和教学参考资源 推荐教材：《企业融资：从天使投资到 IPO》 廖连中编著 辅助教材：《企业上市解决之道：案例提炼与审核关注》投行小兵著 《总经理上市一本通》胡志颖著 参考书目： 1. 《一本书看透 IPO：A 股 IPO 全流程深度剖析》 沈春晖著 2. 《IPO 财务透视：方法、重点和案例》 叶金福著 3. 《IPO 企业上市实战攻略：法律合规问题尝试剖析》白小飞著 4. 《IPO 企业上市实战攻略：业务盈利问题尝试剖析》白小飞著 5. 《十大行业 IPO：审核要点与解决思路》投行小兵著 6. 《公司 IPO 操作实务指引》 殷磊刚，邱丽编著 7. 《饶胖说 IPO:规范运作和公司治理》 饶钢著 8. 《从创业筹资到 IPO：企业融资全流程实战解析》 美 安德鲁，谢尔曼著 9. 《公司 IPO 整体解决方案》 顾鸣杰著 10. 《IPO 产业洞察》 并购优塾著 11. 《IPO 监管雷区》 并购优塾著 12. 《创业融资：从天使到 IPO 上市》 王旭良著
七、其他说明 借助学院资源，如有可能则邀请企业公司高管作为校外导师或客座教授现场授课 和分析案例，使课程更贴近实务。选课学生结合学期学习内容及相关理论撰写IP0案 例分析报告， 大纲修订人：杜奕璇 修订日期：2020年12月 大纲审定人： 审定日期：
7 七、其他说明 借助学院资源，如有可能则邀请企业公司高管作为校外导师或客座教授现场授课 和分析案例，使课程更贴近实务。选课学生结合学期学习内容及相关理论撰写 IPO 案 例分析报告。 大纲修订人：杜奕璇 修订日期：2020 年 12 月 大纲审定人： 审定日期：