《信托与租赁》课程教学大纲 一、课程基本信息 课程代码：18050082 课程名称：信托与租赁 英文名称：Trust and Leasing 课程类别：专业课 学时：32学时 学分：2学分 适用对象：保险学、金融学、金融工程学、投资学等本科专业学生 考核方式：考试 先修课程：宏观经济学、金融学、商业银行经营管理 二、课程简介 本课程介绍了信托与租赁两项金融领域占有重要地位的分支，研究信托与租赁的 起源、基本含义、作用、特点、业务类型、相关业务操作等，并对比英美法法律体系 下信托的发展情况与我国法律体系下信托发展的不同。在此基础上，基于2018年监 管当局发布的资管新规和我国金融体系供给侧改革要求，提出我国信托业未来发展和 业务展望，是一门理论性与实践性都较强的课程。随着金融机构混业经营的不断发展 以及金融供给侧改苹的不断深入，信托已经成为包括传统商业银行在内的金融机构重 要业务，信托业也是未来金融改革的重点对象。在系统介绍信托与租赁一般理论与实 务的同时，紧密联系信托业改革的前沿问题，引导学生思考信托行业改革问题，提高 学生运用基本理论，研究现实问题的能力。 The course introduces trust and leasing,which are two important businesses in the financial field.It studies the origin,basic concept,functions,characteristics,business types and related business operations of trust and leasing.It also compares the differences in development of trust under Common law system and China's legal system.On this basis,on the new regulations on asset management in 2018 and the requirements of supply side
1 《信托与租赁》课程教学大纲 一、课程基本信息 课程代码：18050082 课程名称：信托与租赁 英文名称：Trust and Leasing 课程类别：专业课 学 时：32 学时 学 分：2 学分 适用对象: 保险学、金融学、金融工程学、投资学等本科专业学生 考核方式：考试 先修课程：宏观经济学、金融学、商业银行经营管理 二、课程简介 本课程介绍了信托与租赁两项金融领域占有重要地位的分支，研究信托与租赁的 起源、基本含义、作用、特点、业务类型、相关业务操作等，并对比英美法法律体系 下信托的发展情况与我国法律体系下信托发展的不同。在此基础上，基于 2018 年监 管当局发布的资管新规和我国金融体系供给侧改革要求，提出我国信托业未来发展和 业务展望，是一门理论性与实践性都较强的课程。随着金融机构混业经营的不断发展 以及金融供给侧改革的不断深入，信托已经成为包括传统商业银行在内的金融机构重 要业务，信托业也是未来金融改革的重点对象。在系统介绍信托与租赁一般理论与实 务的同时，紧密联系信托业改革的前沿问题，引导学生思考信托行业改革问题，提高 学生运用基本理论，研究现实问题的能力。 The course introduces trust and leasing, which are two important businesses in the financial field. It studies the origin, basic concept, functions, characteristics, business types and related business operations of trust and leasing. It also compares the differences in development of trust under Common law system and China's legal system. On this basis, on the new regulations on asset management in 2018 and the requirements of supply side
reform of China's financial system,it puts forward the future development and business prospect of China's trust industry,which is a course with strong theoretical and practical significance. With the continuous development of mixed operation of financial institutions and the deepening of financial supply side reform,trust has become an important business of financial institutions including traditional commercial banks,and trust industry is also the key object of financial reform in the future.While systematically introducing the general theory and practice of trust and leasing,we should keep in close contact with the frontier problems of the reform of trust industry,guide students to think about the reform of trust industry,and improve their ability of applying basic theory and researching practical problems. 三、课程性质与教学目的 (一)教学性质 信托与租赁是金融学的专业选修课。这门课程要向学生讲授信托行业的起源、基 本业务及行业未来发展趋势， (二)教学目标 本课程作为专业选修课，旨在帮助学生： 1.理解信托的起源以及我国信托与国外信托区别，使学生从整体上、本质上完整 地认识信托历史的发展过程和规律，了解事物的发展不是非此即彼，而是多方面的结 合统一，有助于培养学生辩证思维，更好地理解我国引入信托、发展信托的历史抉择。 2.掌握信托业务、现存问题，把握监管政策，使学生把握当前我国监管政策，认 识改革是社会主义制度的自我完善和自我发展，了解供给侧结构性改革的必要性以及 信托在此中的必要性和重要性。 3。紧跟改革政策前沿，引导学生了解信托公司如何有效助力供给侧改革发展 4.了解信托业改革方向以及未来发展动态。 5.思政育人目标：
2 reform of China's financial system, it puts forward the future development and business prospect of China's trust industry, which is a course with strong theoretical and practical significance. With the continuous development of mixed operation of financial institutions and the deepening of financial supply side reform, trust has become an important business of financial institutions including traditional commercial banks, and trust industry is also the key object of financial reform in the future. While systematically introducing the general theory and practice of trust and leasing, we should keep in close contact with the frontier problems of the reform of trust industry, guide students to think about the reform of trust industry, and improve their ability of applying basic theory and researching practical problems. 三、课程性质与教学目的 （一）教学性质 信托与租赁是金融学的专业选修课。这门课程要向学生讲授信托行业的起源、基 本业务及行业未来发展趋势。 （二）教学目标 本课程作为专业选修课，旨在帮助学生： 1. 理解信托的起源以及我国信托与国外信托区别，使学生从整体上、本质上完整 地认识信托历史的发展过程和规律，了解事物的发展不是非此即彼，而是多方面的结 合统一，有助于培养学生辩证思维，更好地理解我国引入信托、发展信托的历史抉择。 2. 掌握信托业务、现存问题，把握监管政策，使学生把握当前我国监管政策，认 识改革是社会主义制度的自我完善和自我发展，了解供给侧结构性改革的必要性以及 信托在此中的必要性和重要性。 3. 紧跟改革政策前沿，引导学生了解信托公司如何有效助力供给侧改革发展 4. 了解信托业改革方向以及未来发展动态。 5. 思政育人目标：
落实“立德树人”的根本教学任务，帮助建立学生正确的世界观、人生观、价值 观。将课程思政要求融入平时教学内容中，通过介绍基本国情与对比国内外经济发展 情况，让学生形成较高层次的理性认同。鼓励和引导学生掌握和使用专业知识去理解 经济发展中党的思想战略和领导决策。增强学生辨别是非的能力，提高学生的爱国、 爱党精神，培育学生诚信服务、爱岗敬业的职业素养。 四、教学内容及要求 棋块一信托的历史 (一)目的与要求 现代信托起源于英国，对我国来说属于“舶来品”。英美等国的信托更多是作为 一种制度存在，而我国的信托是在特定经济环境下的产物。英美和我国的信托从法系 到产生目的、运行环境都不尽相同， 专业学习目标：了解信托在英国的起源、掌握英美法系中普通法、衡平法、判例 法对于信托发展的影响，了解我国使用的大陆法系（成文法）与英美法系（普通法与 衡平法)有何不同，了解为何大陆法系下缺少信托制度，了解美国、日本信托行业的 发展，掌握国外信托发展对我国的经验借鉴，掌握我国信托行业是在何种特定经济环 境下产生的，了解为何我国信托与英美国家的信托制度不同。 (二)教学内容 第一节信托的起源与在英国的发展 1.主要内容 (1)信托的起源 (2)英国普通法、衡平法、判例法以及继承制度 (3)英美法律体系对信托发展的影响 (4)英美法系与大陆法系的差异以及为何大陆法系缺少信托制度 2.基本概念和知识点 用益制(Use) 信托制度(Trust)普通法(Common Law) 衡平法(EquityLaw)判例法(Case Law)限嗣继承(Entail) 3
3 落实“立德树人”的根本教学任务，帮助建立学生正确的世界观、人生观、价值 观。将课程思政要求融入平时教学内容中，通过介绍基本国情与对比国内外经济发展 情况，让学生形成较高层次的理性认同。鼓励和引导学生掌握和使用专业知识去理解 经济发展中党的思想战略和领导决策。增强学生辨别是非的能力，提高学生的爱国、 爱党精神，培育学生诚信服务、爱岗敬业的职业素养。 四、教学内容及要求 模块一 信托的历史 （一）目的与要求 现代信托起源于英国，对我国来说属于“舶来品”。英美等国的信托更多是作为 一种制度存在，而我国的信托是在特定经济环境下的产物。英美和我国的信托从法系 到产生目的、运行环境都不尽相同。 专业学习目标：了解信托在英国的起源、掌握英美法系中普通法、衡平法、判例 法对于信托发展的影响，了解我国使用的大陆法系（成文法）与英美法系（普通法与 衡平法）有何不同，了解为何大陆法系下缺少信托制度，了解美国、日本信托行业的 发展，掌握国外信托发展对我国的经验借鉴，掌握我国信托行业是在何种特定经济环 境下产生的，了解为何我国信托与英美国家的信托制度不同。 （二）教学内容 第一节 信托的起源与在英国的发展 1．主要内容 （1） 信托的起源 （2） 英国普通法、衡平法、判例法以及继承制度 （3） 英美法律体系对信托发展的影响 （4） 英美法系与大陆法系的差异以及为何大陆法系缺少信托制度 2．基本概念和知识点 用益制（Use） 信托制度（Trust） 普通法（Common Law） 衡平法（Equity Law）判例法（Case Law） 限嗣继承（Entail）
大陆法系(Civil Law)委托人受托人受益人 3.问题与应用（能力要求） 了解信托在英国的起源、掌握英美法系中普通法、衡平法、判例法对于信 托发展的影响，了解我国使用的大陆法系（成文法）与英美法系（普通法 与衡平法)有何不同，了解为何大陆法系下缺少信托制度 4.课程思政元素 辩证思维是反映和符合客观事物辩证发展过程及其规律性的思维。 (1)通过介绍信托产生发展时期英国的制度背景，闸述法律体系和金融 发展的交互作用，使学生从整体上、本质上完整地认识信托在英国的历史 发展过程和规律。 (2)比较英美法系与大陆法系各自的优缺点，结合我国新中国成立时期 的背景，使学生理解我国选择大陆法系的历史必然性和正确性。 第二节国外的信托发展 1.主要内容 (1)背景知识：西方金融发展简史 (2)美国信托的发展及特点 (3)日本信托的发展及特点 (4)日本信托发展经验对我国的借鉴 2.基本概念和知识点 契约精神美国信托发展日本信托发展个人受托法人受托个人信托 法人信托 3.问题与应用（能力要求） 了解西方金融发展简史，了解“契约精神”与信托制度的相关关系，了解 美国、日本信托行业的发展，掌握国外信托发展对我国的经验借鉴 4.课程思政元素 经济全球化与制度法治化，是当今世界社会结构性变化的主流， 4
4 大陆法系（Civil Law）委托人 受托人 受益人 3．问题与应用（能力要求） 了解信托在英国的起源、掌握英美法系中普通法、衡平法、判例法对于信 托发展的影响，了解我国使用的大陆法系（成文法）与英美法系（普通法 与衡平法）有何不同，了解为何大陆法系下缺少信托制度 4． 课程思政元素 辩证思维是反映和符合客观事物辩证发展过程及其规律性的思维。 （1） 通过介绍信托产生发展时期英国的制度背景，阐述法律体系和金融 发展的交互作用，使学生从整体上、本质上完整地认识信托在英国的历史 发展过程和规律。 （2） 比较英美法系与大陆法系各自的优缺点，结合我国新中国成立时期 的背景，使学生理解我国选择大陆法系的历史必然性和正确性。 第二节 国外的信托发展 1．主要内容 （1） 背景知识：西方金融发展简史 （2） 美国信托的发展及特点 （3） 日本信托的发展及特点 （4） 日本信托发展经验对我国的借鉴 2．基本概念和知识点 契约精神 美国信托发展 日本信托发展 个人受托 法人受托 个人信托 法人信托 3．问题与应用（能力要求） 了解西方金融发展简史，了解“契约精神”与信托制度的相关关系，了解 美国、日本信托行业的发展，掌握国外信托发展对我国的经验借鉴 4． 课程思政元素 经济全球化与制度法治化，是当今世界社会结构性变化的主流
通过介绍西方金融发展简史，阐述欧洲国家如何通过金融改革以及相关制 度建设跻身世界经济大国。由牛顿提出的“金本位”制度与“苏格拉底之 死”引发学生对于“契约精神”的思考。了解信托本质上也是契约式的， “契约精神”既是信托运行的保障，也对市场经济的稳定运行与法制建设 具有重要意义。通过这一节的内容介绍，使学生了解契约精神的重要性 有助于提高学生诚实信用、遵纪守法的道德品质。 第三节我国信托的发展过程 1.主要内容 (1)我国古代的信托雏形 (2)旧中国时期的信托 (3)新中国成立后信托的发展历程 2.基本概念和知识点 古代信托机构信交风潮改革开放信托业整顿 3.问题与应用 掌握我国信托行业是在何种特定经济环境下产生的，了解为何我国信托与 英美国家的信托制度不同，掌握改革开放后信托行业的曲折发展历程 4.课程思政元素 (1)介绍我国真正意义上的第一家信托公司是在邓小平同志改革开放 思想的指导下，前国家副主席荣毅仁牵头创办的融资公司。结合当时的特 定时代背景，帮助学生理解我国建立信托公司的原因和目的，更好地理解 我国引入信托、发展信托的历史抉择。 (2)通过梳理中国特色社会主义经济理论的演进过程，可以更好地帮助 学生深入理解金融结构变迁的“中国模式”，增强学生对于中国特色社 会主义理论，尤其是习近平总书记新时代中国特色社会主义经济思想学 习的自觉性和主动性。 (3)金融作为二级学科，从属于一级学科应用经济学，是一门应用的科
5 通过介绍西方金融发展简史，阐述欧洲国家如何通过金融改革以及相关制 度建设跻身世界经济大国。由牛顿提出的“金本位”制度与“苏格拉底之 死”引发学生对于“契约精神”的思考。了解信托本质上也是契约式的， “契约精神”既是信托运行的保障，也对市场经济的稳定运行与法制建设 具有重要意义。通过这一节的内容介绍，使学生了解契约精神的重要性， 有助于提高学生诚实信用、遵纪守法的道德品质。 第三节 我国信托的发展过程 1. 主要内容 （1） 我国古代的信托雏形 （2） 旧中国时期的信托 （3） 新中国成立后信托的发展历程 2. 基本概念和知识点 古代信托机构 信交风潮 改革开放 信托业整顿 3. 问题与应用 掌握我国信托行业是在何种特定经济环境下产生的，了解为何我国信托与 英美国家的信托制度不同，掌握改革开放后信托行业的曲折发展历程 4. 课程思政元素 （1） 介绍我国真正意义上的第一家信托公司是在邓小平同志改革开放 思想的指导下，前国家副主席荣毅仁牵头创办的融资公司。结合当时的特 定时代背景，帮助学生理解我国建立信托公司的原因和目的，更好地理解 我国引入信托、发展信托的历史抉择。 （2） 通过梳理中国特色社会主义经济理论的演进过程，可以更好地帮助 学生深入理解金融结构变迁的“中国模式”，增强学生对于中国特色社 会主义理论，尤其是习近平总书记新时代中国特色社会主义经济思想学 习的自觉性和主动性。 （3） 金融作为二级学科，从属于一级学科应用经济学，是一门应用的科
学。而在当前的高校经济学教育中，大部分主流课程介绍的都是西方自由 主义市场经济理论，对中国特色社会主义市场经济理论关注还不够充分。 通过比较英美日三国与我国的法律体系、制度环境以及文化环境的差异， 引导学生辩证看待西方经济学在我国的适用性，应“取其精华，去其糟粕”， 走好有中国特色的社会主义经济发展道路 (4)通过介绍改革开放后信托行业“六起六落”的行业整顿历程，而1999 年是规模最大、最严厉的清理整顿。在建立了“一法两规”之后，信托行 业终于拜托整顿怪圈，进入转型和高速发展阶段。深入剖析整顿背后的原 因，使学生了解金融机构的良好运行是一国经济发展的重要保障，而完善 的法律法规是引导金融机构良好运行的前提条件。 (三)思考与实践 现代信托制度起源于哪一个国家？ 英因普通法、衡平法、判例法以及继承制度对信托制度发展的交互式影响是什 么？ 为何大陆法系缺少信托制度？ “契约精神”与信托制度的相关关系是什么？ 我国的信托最应借鉴的是哪一个国家？ 我国信托是在何种特定经济环境下产生的特殊机构？ 与英美国家相比，我国信托更注重那种职能？ 改革开放后，我国信托业经历了怎样曲折发展的过程？ (四)教学方法与手段 本模块主要采用课堂讲授、多媒体教学、课堂讨论等教学方法。 模块二信托的现在 6
6 学。而在当前的高校经济学教育中，大部分主流课程介绍的都是西方自由 主义市场经济理论，对中国特色社会主义市场经济理论关注还不够充分。 通过比较英美日三国与我国的法律体系、制度环境以及文化环境的差异， 引导学生辩证看待西方经济学在我国的适用性，应“取其精华，去其糟粕”， 走好有中国特色的社会主义经济发展道路。 （4） 通过介绍改革开放后信托行业“六起六落”的行业整顿历程，而 1999 年是规模最大、最严厉的清理整顿。在建立了“一法两规”之后，信托行 业终于拜托整顿怪圈，进入转型和高速发展阶段。深入剖析整顿背后的原 因，使学生了解金融机构的良好运行是一国经济发展的重要保障，而完善 的法律法规是引导金融机构良好运行的前提条件。 （三）思考与实践 现代信托制度起源于哪一个国家？ 英国普通法、衡平法、判例法以及继承制度对信托制度发展的交互式影响是什 么？ 为何大陆法系缺少信托制度？ “契约精神”与信托制度的相关关系是什么？ 我国的信托最应借鉴的是哪一个国家？ 我国信托是在何种特定经济环境下产生的特殊机构？ 与英美国家相比，我国信托更注重那种职能？ 改革开放后，我国信托业经历了怎样曲折发展的过程？ （四）教学方法与手段 本模块主要采用课堂讲授、多媒体教学、课堂讨论等教学方法。 模块二 信托的现在
(一)目的与要求 自1979年我国新中国改革开放后第一家信托公司成立至今已有40年，2007年以 前信托公司一直处于不停被监管的发展怪圈中。直到2007年信托新“一法两规”的 出台，信托业终于摆脱监管怪圈进入发展的黄金十年，成为今天的信托。然而，虽然 黄金十年中信托业规模不断扩大，却仍处于“业务模糊、定位不清”的状态。 2018年资管新规出台，对于我国信托业的未来发展提出明确要求，包括提高信托 参与者门槛、打破“刚性兑付”行业潜规则、禁止非标资金池信托业务、压缩信托业 “通道业务”规模、鼓励信托业转型等。 专业学习目标：通过介绍信托业务，使学生了解我国当前信托公司的主营业务范 围和具体操作模式。同时，总结信托业务乃至整个信托行业的现存问题。通过解析信 托被监管整顿的原因和资管新规的信托相关条款，使学生把握当前我国监管政策，了 解供给侧结构性改革的必要性以及信托在此中的必要性和重要性。 (二)教学内容 第一节我国信托业的发展现状 1.主要内容 (1)信托行业资产规模及数量 (2)信托业行业特征 (3)信托行业普遍学历、薪酬与其他金融机构比较 (4)英美信托制度与我国信托的差异 2.基本概念和知识点 信托“黄金十年” 受人之托，代人理财 3.问题与应用（能力要求） 了解我国信托行业现状、特点，掌握信托事业的“真正含义”，掌握我国 信托与“受人之托，代人理财”的信托制度内涵有何区别 4.课程思政元素 通过结合信托引入我因的目的与原因，比较我因信托与英美国家“受人之 托，代人理财”的信托制度内涵的区别，使学生了解事物的发展不是非此 7
7 （一） 目的与要求 自 1979 年我国新中国改革开放后第一家信托公司成立至今已有 40 年，2007 年以 前信托公司一直处于不停被监管的发展怪圈中。直到 2007 年信托新“一法两规”的 出台，信托业终于摆脱监管怪圈进入发展的黄金十年，成为今天的信托。然而，虽然 黄金十年中信托业规模不断扩大，却仍处于“业务模糊、定位不清”的状态。 2018 年资管新规出台，对于我国信托业的未来发展提出明确要求，包括提高信托 参与者门槛、打破“刚性兑付”行业潜规则、禁止非标资金池信托业务、压缩信托业 “通道业务”规模、鼓励信托业转型等。 专业学习目标：通过介绍信托业务，使学生了解我国当前信托公司的主营业务范 围和具体操作模式。同时，总结信托业务乃至整个信托行业的现存问题。通过解析信 托被监管整顿的原因和资管新规的信托相关条款，使学生把握当前我国监管政策，了 解供给侧结构性改革的必要性以及信托在此中的必要性和重要性。 （二） 教学内容 第一节 我国信托业的发展现状 1. 主要内容 （1）信托行业资产规模及数量 （2）信托业行业特征 （3）信托行业普遍学历、薪酬与其他金融机构比较 （4）英美信托制度与我国信托的差异 2. 基本概念和知识点 信托“黄金十年” 受人之托，代人理财 3. 问题与应用（能力要求） 了解我国信托行业现状、特点，掌握信托事业的“真正含义”，掌握我国 信托与“受人之托，代人理财”的信托制度内涵有何区别 4. 课程思政元素 通过结合信托引入我国的目的与原因，比较我国信托与英美国家“受人之 托，代人理财”的信托制度内涵的区别，使学生了解事物的发展不是非此
即彼，而是多方面的结合统一，有助于培养学生辩证思维 第二节我国的传统信托业务与相关法律法规 1.主要内容 (1)信托公司业务范围 (2)单一资金信托计划 (3)集合资金信托计划与《信托公司集合资金信托计划管理办法》 (4)资产证券化信托 (5)结构化证券信托 2.基本概念和知识点 集合资金信托资产证券化优先级/劣后级证券结构化信托 3.问题与应用（能力要求） 了解信托公司业务范畴，掌握单一资金信托和集合资金信托的内涵与区 别，了解《信托公司集合资金信托计划管理办法》的相关规定，掌握资产 证券化，掌握结构化证券信托 4.课程思政元素 通过介绍《信托公司集合资金信托计划管理办法》、，使学生了解该法规 对投资人、信托公司业务的相关规定。通过“为何只有集合资金信托计划 管理办法，而没有单一资金信托计划管理办法”这一问题的提出，引发学 生的思考：集合资金信托涉及到公众的利益，因此国家针对集合资金信托 出台相关法律法规本质上是要求信托公司规范经营，是对群众的财产予以 保护，从而使学生更好的认识到我国经济制度的优越性，也更好地认识 到“中国共产党是工人阶级的政党，是为人民服务的政党”这一客观事 实，进而提升学生爱国爱党精神。 第三节我国的信托业务创新、现存问题与信托监管 1.主要内容
8 即彼，而是多方面的结合统一，有助于培养学生辩证思维。 第二节 我国的传统信托业务与相关法律法规 1. 主要内容 （1）信托公司业务范围 （2）单一资金信托计划 （3）集合资金信托计划与《信托公司集合资金信托计划管理办法》 （4）资产证券化信托 （5）结构化证券信托 2. 基本概念和知识点 集合资金信托 资产证券化 优先级/劣后级证券 结构化信托 3. 问题与应用（能力要求） 了解信托公司业务范畴，掌握单一资金信托和集合资金信托的内涵与区 别，了解《信托公司集合资金信托计划管理办法》的相关规定，掌握资产 证券化，掌握结构化证券信托 4. 课程思政元素 通过介绍《信托公司集合资金信托计划管理办法》、，使学生了解该法规 对投资人、信托公司业务的相关规定。通过“为何只有集合资金信托计划 管理办法，而没有单一资金信托计划管理办法”这一问题的提出，引发学 生的思考：集合资金信托涉及到公众的利益，因此国家针对集合资金信托 出台相关法律法规本质上是要求信托公司规范经营，是对群众的财产予以 保护，从而使学生更好的认识到我国经济制度的优越性，也更好地认识 到“中国共产党是工人阶级的政党，是为人民服务的政党”这一客观事 实，进而提升学生爱国爱党精神。 第三节 我国的信托业务创新、现存问题与信托监管 1. 主要内容
(1)银信合作信托 (2)政信合作信托 (3)影子银行与信托 (4)中美影子银行比较 (5)金融创新与金融监管 (6)案例分析：中诚信托兑付危机 (7)信托与刚性兑付 (8)资金池信托业务及其风险 (9)《关于规范金融机构资产管理业务的指导意见》(《资管新规》) (10)《资管新规》与信托业监管 2.基本概念和知识点 政信合作银信合作影子银行金融监管刚性兑付资金池非标资产 非标资金池资管新规打破刚兑 3.问题与应用（能力要求） 了解影子银行，学握中美影子银行发展差异与产品的不同之处，掌握为何 信托成为了我国影子银行的组成部分，掌握为何金融体系需要金融创新与 金融监管，了解中诚信托案例始末，掌握刚性兑付，掌握资金池信托及其 风险，了解非标资产及非标资金池信托业务，了解《资管新规》的相关规 定，掌握《资管新规》针对信托行业现存问题提出的改革要求，掌握为何 《资管新规》要求打破刚兑以及禁止非标资金池业务 4.课程思政元素 (1)一切从实际出发，实事求是 “坚持一切从实际出发，理论联系实际，实事求是，在实践中检验真理和 发展真理，是马克思主义最重要的理论品质，也是150多年来马克思主义 始终保持蓬勃生命力的关键所在。” 十四届三中全会通过的《中共中央关于建立社会主义市场经济体制若干问 题的决定》是新一轮改革开放的纲领性文件，明确提出要建立有中国特色 9
9 （1）银信合作信托 （2）政信合作信托 （3）影子银行与信托 （4）中美影子银行比较 （5） 金融创新与金融监管 （6） 案例分析：中诚信托兑付危机 （7） 信托与刚性兑付 （8） 资金池信托业务及其风险 （9） 《关于规范金融机构资产管理业务的指导意见》（《资管新规》） （10） 《资管新规》与信托业监管 2. 基本概念和知识点 政信合作 银信合作 影子银行 金融监管 刚性兑付 资金池 非标资产 非标资金池 资管新规 打破刚兑 3. 问题与应用（能力要求） 了解影子银行，掌握中美影子银行发展差异与产品的不同之处，掌握为何 信托成为了我国影子银行的组成部分，掌握为何金融体系需要金融创新与 金融监管，了解中诚信托案例始末，掌握刚性兑付，掌握资金池信托及其 风险，了解非标资产及非标资金池信托业务，了解《资管新规》的相关规 定，掌握《资管新规》针对信托行业现存问题提出的改革要求，掌握为何 《资管新规》要求打破刚兑以及禁止非标资金池业务 4. 课程思政元素 （1） 一切从实际出发，实事求是 “坚持一切从实际出发，理论联系实际，实事求是，在实践中检验真理和 发展真理，是马克思主义最重要的理论品质，也是 150 多年来马克思主义 始终保持蓬勃生命力的关键所在。” 十四届三中全会通过的《中共中央关于建立社会主义市场经济体制若干问 题的决定》是新一轮改革开放的纲领性文件，明确提出要建立有中国特色
的社会主义市场经济。同时，邓小平同志也确立了“摸着石头过河”的渐 进式改革模式。然而，由于我国金融市场建立时间较短，仍存在不少问题 与业务不规范的地方（如信托行业的“刚性兑付”问题）。坚持一切从实 际出发，使主观符合客观，是人们正确认识世界、改造世界的根本立足点。 通过课程内容介绍，让学生了解我国信托业的现存问题这一“实际”。结 合我国国情与渐进式的改革模式，从社会主义初级阶段这一最大实际出 发，使学生理解我国金融体系、金融机构在渐进式改革棋式下存在问题 的客观性和必然性，培养学生辩证地、系统地看待问题的方法。 (2)随着利率市场化与互联网金融等的不断兴起，传统金融机构面临更 大挑战一一银行不能再只依靠存贷利差维持其高额利润。在这种情况下， 银行为提高利润、规避监管，往往会通过信托公司等中介机构实现贷款“出 表”，这我国现行的金融监管政策相违背。而这一块业务又往往使得监管 机构难于监管，同时资产证券化这一金融创新工具的开发，又进一步加大 了监管难度。通过对资产证券化、银行贷款“出表”等现象的介绍，有意 识地对学生进行价值引导，使学生了解金融监管的必要性。此外，通过 解析2018年出台的《资管新规》对信托行业的相关规定，使学生把握监 管前沿，帮学生树立起牢固的思想防线。 (三)思考与实践 我国信托行业发展现状如何？ 英美信托制度与我国信托的差异 单一资金信托和集合资金信托的内涵与区别 《信托公司集合资金信托计划管理办法》对投资者与信托公司设立集合资金信 托提出了什么相关规定？ 资产证券化信托及其风险 中美影子银行发展历程与产品差异 为何信托成为了我国影子银行的组成部分？ 10
10 的社会主义市场经济。同时，邓小平同志也确立了“摸着石头过河”的渐 进式改革模式。然而，由于我国金融市场建立时间较短，仍存在不少问题 与业务不规范的地方（如信托行业的“刚性兑付”问题）。坚持一切从实 际出发，使主观符合客观，是人们正确认识世界、改造世界的根本立足点。 通过课程内容介绍，让学生了解我国信托业的现存问题这一“实际”。结 合我国国情与渐进式的改革模式，从社会主义初级阶段这一最大实际出 发，使学生理解我国金融体系、金融机构在渐进式改革模式下存在问题 的客观性和必然性，培养学生辩证地、系统地看待问题的方法。 （2） 随着利率市场化与互联网金融等的不断兴起，传统金融机构面临更 大挑战——银行不能再只依靠存贷利差维持其高额利润。在这种情况下， 银行为提高利润、规避监管，往往会通过信托公司等中介机构实现贷款“出 表”，这我国现行的金融监管政策相违背。而这一块业务又往往使得监管 机构难于监管，同时资产证券化这一金融创新工具的开发，又进一步加大 了监管难度。通过对资产证券化、银行贷款“出表”等现象的介绍，有意 识地对学生进行价值引导，使学生了解金融监管的必要性。此外，通过 解析 2018 年出台的《资管新规》对信托行业的相关规定，使学生把握监 管前沿，帮学生树立起牢固的思想防线。 （三） 思考与实践 我国信托行业发展现状如何？ 英美信托制度与我国信托的差异 单一资金信托和集合资金信托的内涵与区别 《信托公司集合资金信托计划管理办法》对投资者与信托公司设立集合资金信 托提出了什么相关规定？ 资产证券化信托及其风险 中美影子银行发展历程与产品差异 为何信托成为了我国影子银行的组成部分？