口财会月刊·全国优秀经济期刊 从财务分析角度看利润表的-陷及改进 中国矿业大学(北京)管理学院朱莲美(博士) 【摘要】本文研究了新利润表的变化及其与资产负债表、现金流量表之间的勾稽关系,指出了新利润表存在的缺陷并 提出了改进建议。 【关键词】利润表会计信息缺陷 新会计准则对利润表进行了改革,摒弃了将主营业务收研究费用等的发生与不发生完全取决于企业,减少此类费用 入、主营业务成本及主营业务税金及附加单独列示的做法,取支出就能同时等额增加企业营业利润总额,但是会影响企业 消了主营业务利润这一中间指标,将其他业务利润分拆后合未来的发展。 并到营业收入、营业成本、营业税金及附加项目中。同时,将原 新利润表没有将主营业务利润这一中间指标清晰地列示 来在管理费用和营业外支出项目中反映的资产减值损失单独出来,降低了利润表的信息含量。虽然将营业收入减去营业成 列示在三项费用之后,在资产减值损失项目之后又新增公允本、营业税金及附加后也能得到营业毛利,但增加了信息分析 价值变动收益项目,将投资收益中对联营企业和合营企业的成本,给会计信息使用者带来不便。 投资收益单独列示,对营业外支出中的非流动资产处置损失 3.与现金流量表之间的勾稽关系不明晰,不便于评价企 单独予以说明。这种变动的优点在于提供了包括资产减值损业营业利润质量。对会计信息使用者来说,其不仅关注利润总 失、公允价值变动损益在内的企业全面收益信息,使部分信息额,还关注利润的构成,更关注利润是否有相应的现金流作支 更清晰、透明,但由于忽视了收入结构与资产结构之间的勾稽撑。由于新利润表混淆了经营活动与投资活动产生的成果,混 关系,将生产性固定资产与投资性房地产产生的收入混为一淆了已实现利润与未实现利润的界限,导致其与现金流量表 谈,降低了信息的透明度,影响了会计信息的相关性:同时,将之间的勾稽关系模糊,不便于会计信息使用者直接利用现金 营业利润的核算口径扩大,并将经营活动与投资活动产生的流量表来评价企业的营业利润质量。 利润以及已实现利润和未实现利润混淆在一起,不便于会计 众所周知,现金流量表中的经营活动产生的现金流量净 信息使用者进行基本的财务分析 额代表了企业在一定期间按收付实现制原则计算的营业净利 新利润表存在的缺陷 润,如果利润表中的营业利润核算口径与现金流量表中的经 1.与资产负债表之间的勾稽关系不明晰,不便于评价资营活动产生的现金流量净额的核算口径完全相同,那么会计 产质量。利润表只是笼统地反映了营业收入、投资收益、公允信息使用者可以直接将两者进行比较,进而评价企业营业利 价值变动收益、营业外收入方面的信息,没有单独列示由投资润的现金保障程度,据此可以对企业营业利润质量做出评价。 性房地产产生的收益,没有反映收益来源与资产之间的直接但是,由于新利润表中的营业利润不仅包括投资收益,还包括 对应关系,从而割裂了收入结构与资产结构之间的联系,使会资产减值损失、公允价值变动收益,与现金流量表中经营活动 计信息使用者无法直接通过利润表判断企业各类资产获取收产生的现金流量净额的核算口径有很大差异,导致会计信息 益的能力,不能判断企业资产的质量,使资产分类的信息无法使用者对两者的比较变得毫无意义 得到充分利用。 4.混淆已实现利润和未实现利润,不便于评价经营者的 2.缺少主营业务利润这一中间指标,不便于评价企业基绩效。新利润表将资产减值损失、公允价值变动收益计入了营 本获利能力等内容。新利润表取消了主营业务利润这一中间业利润,虽然揭示了企业相关的风险和潜在收入,但混淆了己 指标,这样做不仅不利于会计信息使用者分析企业的基本获实现利润和未实现利润,使会计信息使用者不能直接获得企 利能力,而且不利于分析企业营业利润变化的原因及企业的业管理层通过经营活动获得的已实现利润信息,不能直接据 未来发展前景,主营业务收入与主营业务利润的变动数额及以评价企业管理层的经营绩效。并且,资产减值损失及公允价 变动幅度反映了一个企业的市场份额及未来发展的方向 值变动收益与企业管理层没有直接的联系,其发生与否不受 尽管增加的主营业务利润可能会被同期增加的期间费用企业管理层的控制。 抵消,但这与因主营业务利润的减少而通过减少期间费用以 改进建议 保持营业利润稳定的意义截然不同,即开源所得与节流所得 1.增加单独反映投资性房地产收益的项目。因一般企业 的意义是不相同的。因为期间费用中的一部分费用如广告费、均通过设置“其他业务收入”、“其他业务成本”科目反映企业 口·12·2003上旬 21994-2014ChinaAcademicJournalElectronicPublishingHouse.Allrightsreservedhttp://www.cnki.net
□财会月刊·全国优秀经济期刊 从财务分析角度看利润表的缺陷及改进 中国矿业大学（北京）管理学院 朱莲美（博士） 新会计准则对利润表进行了改革，摒弃了将主营业务收 入、主营业务成本及主营业务税金及附加单独列示的做法，取 消了主营业务利润这一中间指标，将其他业务利润分拆后合 并到营业收入、营业成本、营业税金及附加项目中。同时，将原 来在管理费用和营业外支出项目中反映的资产减值损失单独 列示在三项费用之后，在资产减值损失项目之后又新增公允 价值变动收益项目，将投资收益中对联营企业和合营企业的 投资收益单独列示，对营业外支出中的非流动资产处置损失 单独予以说明。这种变动的优点在于提供了包括资产减值损 失、公允价值变动损益在内的企业全面收益信息，使部分信息 更清晰、透明，但由于忽视了收入结构与资产结构之间的勾稽 关系，将生产性固定资产与投资性房地产产生的收入混为一 谈，降低了信息的透明度，影响了会计信息的相关性；同时，将 营业利润的核算口径扩大，并将经营活动与投资活动产生的 利润以及已实现利润和未实现利润混淆在一起，不便于会计 信息使用者进行基本的财务分析。 一、新利润表存在的缺陷 1． 与资产负债表之间的勾稽关系不明晰，不便于评价资 产质量。利润表只是笼统地反映了营业收入、投资收益、公允 价值变动收益、营业外收入方面的信息，没有单独列示由投资 性房地产产生的收益，没有反映收益来源与资产之间的直接 对应关系，从而割裂了收入结构与资产结构之间的联系，使会 计信息使用者无法直接通过利润表判断企业各类资产获取收 益的能力，不能判断企业资产的质量，使资产分类的信息无法 得到充分利用。 2． 缺少主营业务利润这一中间指标，不便于评价企业基 本获利能力等内容。新利润表取消了主营业务利润这一中间 指标，这样做不仅不利于会计信息使用者分析企业的基本获 利能力，而且不利于分析企业营业利润变化的原因及企业的 未来发展前景，主营业务收入与主营业务利润的变动数额及 变动幅度反映了一个企业的市场份额及未来发展的方向。 尽管增加的主营业务利润可能会被同期增加的期间费用 抵消，但这与因主营业务利润的减少而通过减少期间费用以 保持营业利润稳定的意义截然不同，即开源所得与节流所得 的意义是不相同的。因为期间费用中的一部分费用如广告费、 研究费用等的发生与不发生完全取决于企业，减少此类费用 支出就能同时等额增加企业营业利润总额，但是会影响企业 未来的发展。 新利润表没有将主营业务利润这一中间指标清晰地列示 出来，降低了利润表的信息含量。虽然将营业收入减去营业成 本、营业税金及附加后也能得到营业毛利，但增加了信息分析 成本，给会计信息使用者带来不便。 3． 与现金流量表之间的勾稽关系不明晰，不便于评价企 业营业利润质量。对会计信息使用者来说，其不仅关注利润总 额，还关注利润的构成，更关注利润是否有相应的现金流作支 撑。由于新利润表混淆了经营活动与投资活动产生的成果，混 淆了已实现利润与未实现利润的界限，导致其与现金流量表 之间的勾稽关系模糊，不便于会计信息使用者直接利用现金 流量表来评价企业的营业利润质量。 众所周知，现金流量表中的经营活动产生的现金流量净 额代表了企业在一定期间按收付实现制原则计算的营业净利 润，如果利润表中的营业利润核算口径与现金流量表中的经 营活动产生的现金流量净额的核算口径完全相同，那么会计 信息使用者可以直接将两者进行比较，进而评价企业营业利 润的现金保障程度，据此可以对企业营业利润质量做出评价。 但是，由于新利润表中的营业利润不仅包括投资收益，还包括 资产减值损失、公允价值变动收益，与现金流量表中经营活动 产生的现金流量净额的核算口径有很大差异，导致会计信息 使用者对两者的比较变得毫无意义。 4． 混淆已实现利润和未实现利润，不便于评价经营者的 绩效。新利润表将资产减值损失、公允价值变动收益计入了营 业利润，虽然揭示了企业相关的风险和潜在收入，但混淆了已 实现利润和未实现利润，使会计信息使用者不能直接获得企 业管理层通过经营活动获得的已实现利润信息，不能直接据 以评价企业管理层的经营绩效。并且，资产减值损失及公允价 值变动收益与企业管理层没有直接的联系，其发生与否不受 企业管理层的控制。 二、改进建议 1． 增加单独反映投资性房地产收益的项目。因一般企业 均通过设置“其他业务收入”、“其他业务成本”科目反映企业 □·12·2009．3 上旬 【摘要】 本文研究了新利润表的变化及其与资产负债表、现金流量表之间的勾稽关系，指出了新利润表存在的缺陷并 提出了改进建议。 【关键词】 利润表 会计信息 缺陷
全国中文核心期刊·财会月刊口 企业间财产抵押行为 及抵押权人内部控制研究 哈尔滨工业大学管理学院朱同明王福胜(博士生导师) 【摘要】本文通过比较企业间与银企间抵押行为的联系和区别,借鉴商业银行控制财产抵押行为的经验,从抵押权人 的角度分析了企业间抵押行为的关键控制环节,以促进抵押权人有效规避商业信用风险。 【关键词】物权法担保内部控制风险管理 抵押权是指抵押权人对仍由抵押人(债务人或第三人)占损失风险。对于初次合作或合作较少的供应商和客户,企业 有的担保财产的变价处分权和优先受偿权。在商业银行与企般不会选择采购预付款和赊销方式,而会采取措施有意识地 业(下文所称企业均指非金融企业之间的借贷关系中,财产控制债权规模:而对合作时间长、信用记录好的企业,债权人 抵押尤其是不动产抵押起到了保障和实现银行债权的重要作可能会扩大其预付款或赊销的规模,以促进价格和市场优势 用,这种银企合作的模式也在企业之间被广泛运用。 的进一步扩大。 在市场经济条件下,征信系统及相关数据的采集、维护尚 随着采购预付款或赊销规模的扩大,如果合作伙伴陷入 不完善,信用盲区和信息不对称问题较为突出,这也成为企业经营困境或财务状况恶化,可能会发生逃废债务的行为。于 间信用评估的主要障碍。除绝对垄断企业以外,很多企业都存是,许多企业把银企间合作的抵押担保程序引入企业间的采 在采购预付款和赊销业务,这两种业务能为企业带来采购价购预付款和赊销业务,即在进行预付款采购时要求供应商提 格优势和市场规模扩大的好处,但同时也给企业带来了债权供财产抵押担保,在赊销时要求客户提供财产抵押担保,以降 十十+mm+m+m 其他业务活动产生的损益,因此为便于区分,企业可另外增设 4.增加经营利润这一中间指标。经营利润包括企业通过 投资性房地产收入”、“投资性房地产支出”两个会计科目,以生产经营活动获得的营业利润以及通过投资性房地产和长期 单独核算投资性房地产业务,从而方便利润表的编制。通过单股权投资等获得的投资收益,其数额为营业利润加上投资性 独核算投资性房地产产生的收益,可以清晰地反映企业通过房地产收益、投资收益并减去财务费用后的余额。这样处理既 固定资产等取得的营业利润与通过投资性房地产取得的投资反映了不同性质的收益来源又体现了费用的性质。由于企业 性房地产收益,以及通过长期股权投资等取得的投资收益,体借入的资金既用于企业自身的生产活动,又用于其他投资项 现资产结构与收入结构之间的联系,有助于会计信息使用者目如房地产投资和长期股权投资等,因此财务费用理应由企 评价企业资产质量 业生产经营活动所产生的收益来弥补。并且,经营利润代表 2.增加营业毛利这一中间指标。营业毛利为营业收入减企业主要的利润来源,是企业的核心利润,它反映了企业管理 去营业成本及营业税金及附加之后的余额。营业收入及营业层在经营方面的努力程度,有助于评价企业管理层的经营责 成本等反映了企业在生产经营过程中获得的主营业务收入和任及企业未来的发展前景。 其他业务收入及发生的成本、税金,这一中间指标直接反映了 5.增加已实现利润这一中间指标。已实现利润为企业在 企业投入的营业成本所带来的直接产出结果,反映了企业的定期间内通过生产经营活动及其他各种投资活动所获得的 基本盈利能力。 生产经营所得和偶然所得,是需要按照税法纳税的所得,也是 3.调整营业利润的核算口径。为便于直接评价营业利润可以用来分配的所得。利用己实现利润这一中间指标,可以直 的质量,更好地发挥现金流量表的作用,应将新利润表中的财接评价企业管理层的经营绩效 务费用、资产减值损失、公允价值变动收益和投资收益项目 6.在净利润项目下单独列示未实现利润。净利润为利润 从营业收入项目中调出,即营业利润为营业毛利减去管理费总额减去所得税之后的余额。利润总额中包括未实现利润,而 用和销售费用之后的余额。这样,营业利润既反映了企业营业税务机关对这部分未实现利润并不征税,因此这就会使会计 活动的最终成果,又体现出利润表与现金流量表之间的勾稽信息使用者对利润表中的净利润数额产生误解。由于这部分 关系。通过将现金流量表中的经营活动产生的现金流量净额利润并未实现,将其进行分配会导致“寅吃卯粮”的情况出现 与同期营业利润数额进行比较,可以直接评价企业营业利润因此,单独列示未实现利润有助于会计信息使用者更好地理 的质量。 解公司的利润分配政策,避免产生误解。O 2003上旬·13·口 21994-2014ChinaAcademicJournalElectronicPublishingHouse.Allrightsreservedhttp://www.cnki.net
全国中文核心期刊·财会月刊□ 其他业务活动产生的损益，因此为便于区分，企业可另外增设 “投资性房地产收入”、“投资性房地产支出”两个会计科目，以 单独核算投资性房地产业务，从而方便利润表的编制。通过单 独核算投资性房地产产生的收益，可以清晰地反映企业通过 固定资产等取得的营业利润与通过投资性房地产取得的投资 性房地产收益，以及通过长期股权投资等取得的投资收益，体 现资产结构与收入结构之间的联系，有助于会计信息使用者 评价企业资产质量。 2． 增加营业毛利这一中间指标。营业毛利为营业收入减 去营业成本及营业税金及附加之后的余额。营业收入及营业 成本等反映了企业在生产经营过程中获得的主营业务收入和 其他业务收入及发生的成本、税金，这一中间指标直接反映了 企业投入的营业成本所带来的直接产出结果，反映了企业的 基本盈利能力。 3． 调整营业利润的核算口径。为便于直接评价营业利润 的质量，更好地发挥现金流量表的作用，应将新利润表中的财 务费用、资产减值损失、公允价值变动收益和投资收益项目 从营业收入项目中调出，即营业利润为营业毛利减去管理费 用和销售费用之后的余额。这样，营业利润既反映了企业营业 活动的最终成果，又体现出利润表与现金流量表之间的勾稽 关系。通过将现金流量表中的经营活动产生的现金流量净额 与同期营业利润数额进行比较，可以直接评价企业营业利润 的质量。 4． 增加经营利润这一中间指标。经营利润包括企业通过 生产经营活动获得的营业利润以及通过投资性房地产和长期 股权投资等获得的投资收益，其数额为营业利润加上投资性 房地产收益、投资收益并减去财务费用后的余额。这样处理既 反映了不同性质的收益来源又体现了费用的性质。由于企业 借入的资金既用于企业自身的生产活动，又用于其他投资项 目如房地产投资和长期股权投资等，因此财务费用理应由企 业生产经营活动所产生的收益来弥补。并且，经营利润代表了 企业主要的利润来源，是企业的核心利润，它反映了企业管理 层在经营方面的努力程度，有助于评价企业管理层的经营责 任及企业未来的发展前景。 5． 增加已实现利润这一中间指标。已实现利润为企业在 一定期间内通过生产经营活动及其他各种投资活动所获得的 生产经营所得和偶然所得，是需要按照税法纳税的所得，也是 可以用来分配的所得。利用已实现利润这一中间指标，可以直 接评价企业管理层的经营绩效。 6． 在净利润项目下单独列示未实现利润。净利润为利润 总额减去所得税之后的余额。利润总额中包括未实现利润，而 税务机关对这部分未实现利润并不征税，因此这就会使会计 信息使用者对利润表中的净利润数额产生误解。由于这部分 利润并未实现，将其进行分配会导致“寅吃卯粮”的情况出现。 因此，单独列示未实现利润有助于会计信息使用者更好地理 解公司的利润分配政策，避免产生误解。○ 企业间财产抵押行为 及抵押权人内部控制研究 哈尔滨工业大学管理学院 朱同明 王福胜（博士生导师） 【摘要】本文通过比较企业间与银企间抵押行为的联系和区别，借鉴商业银行控制财产抵押行为的经验，从抵押权人 的角度分析了企业间抵押行为的关键控制环节，以促进抵押权人有效规避商业信用风险。 【关键词】物权法 担保 内部控制 风险管理 抵押权是指抵押权人对仍由抵押人（债务人或第三人）占 有的担保财产的变价处分权和优先受偿权。在商业银行与企 业（下文所称企业均指非金融企业）之间的借贷关系中，财产 抵押尤其是不动产抵押起到了保障和实现银行债权的重要作 用，这种银企合作的模式也在企业之间被广泛运用。 在市场经济条件下，征信系统及相关数据的采集、维护尚 不完善，信用盲区和信息不对称问题较为突出，这也成为企业 间信用评估的主要障碍。除绝对垄断企业以外，很多企业都存 在采购预付款和赊销业务，这两种业务能为企业带来采购价 格优势和市场规模扩大的好处，但同时也给企业带来了债权 损失风险。对于初次合作或合作较少的供应商和客户，企业一 般不会选择采购预付款和赊销方式，而会采取措施有意识地 控制债权规模；而对合作时间长、信用记录好的企业，债权人 可能会扩大其预付款或赊销的规模，以促进价格和市场优势 的进一步扩大。 随着采购预付款或赊销规模的扩大，如果合作伙伴陷入 经营困境或财务状况恶化，可能会发生逃废债务的行为。于 是，许多企业把银企间合作的抵押担保程序引入企业间的采 购预付款和赊销业务，即在进行预付款采购时要求供应商提 供财产抵押担保，在赊销时要求客户提供财产抵押担保，以降 2009．3 上旬·13·□ ○○○○○○○○○○○○○○○○○○○○○○○○○○○○○○○○○○○○○○○○○○○○○○